Università degli studi di Pavia

Facoltà di Economiaa.a. 2013-2014

Trasparenza dell’informativa finanziaria

1

La revisione nel modello del Financial

Reporting Supply Chain

Patrizia Cappato

2

Il processo di produzione e comunicazione dell'informativa economico-finanziaria aziendale

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Il modello del Financial Reporting Supply Chain

Nel modello del FRSC, la funzione di revisione contribuisce in maniera determinante alla trasparenza

dell’informativa finanziaria aziendale

ma in che modo

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La Revisione : Obiettivi della Funzione di Revisione

• Obiettivo della funzione di revisione è garantire la qualità dell’informativa aziendale di bilancio. Ciò si concretizza nella tutela dell’applicazione delle norme che regolano il bilancio e nel controllo che gli amministratori forniscano adeguata informativa finanziaria al mercato.

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La Revisione : Obiettivi e Finalità dell’Attività di Revisione

• La revisione può essere definita come l’attività svolta da parte di professionisti indipendenti i quali applicano statuite procedure (definite da norme e regolamenti e standard professionali) al fine di accertare la conformità dl bilancio alla legge, interpretata ed integrata dai principi contabili di riferimento; tale attività conduce alla formazione e al’espressione di un giudizio professionale in merito all’attendibilità sostanziale del bilancio

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Aggiustamenti proposti

alla Direzione

Il processo di revisione

Espressione del giudizio professionale

Esecuzione del lavoroPianificazione

Relazione di Revisione

Valutazione significativitàaggiustamenti

Procedure di Conformità

Procedure di sostanza

Discussione Aggiustamenti

Lettera di Attestazione

Strategia di

Revisione

Piano di Revsione

Analisi Aziendale

Analisi Bilancio

Analisi del Rischio

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La Revisione : Obiettivi e Finalità dell’Attività di Revisione (Doc.200 – Obiettivi e Principi Generali dell’Attività di Revisione del Bilancio)

• L’obiettivo della revisione è di acquisire elementi probativi necessari per consentire al revisore di esprimere un giudizio sul fatto che il bilancio sia redatto, in tutti gli aspetti significativi, in conformità al quadro normativo di riferimento.

• Principi generali che orientano il comportamento professionale del revisore

a) Indipendenza

b) Integrità

c) Obiettività

d) Competenza e Diligenza

e) Riservatezza

f) Professionalità

g) Rispetto dei principi tecnici

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Elementi fondamentali di un incarico di revisione (Doc.200 – Obiettivi e Principi Generali dell’Attività di Revisione del Bilancio)

a) L’esistenza di 3 parti interessate:– Il revisore– Il responsabile dell’informazione oggetto di controllo – L’utilizzatore o destinatario della relazione del revisore

b) L’oggetto del controllo

c) I criteri adeguati di riferimento

d) Sufficienti ed appropriati elementi di evidenza

e) Una relazione scritta adeguata agli obiettivi dell’incarico

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Obiettivi e Principi Generali della Revisione (Doc.200 – Obiettivi e Principi Generali dell’Attività di Revisione del Bilancio)

• Il revisore deve operare in conformità alle norme di legge, ai principi di revisione e, ove applicabili, alle raccomandazioni emanate dalla Consob.

• Il revisore deve pianificare e svolgere la revisione con un atteggiamento di scetticismo professionale

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Ampiezza del lavoro e Reasonable Assurance (Doc.200 – Obiettivi e Principi Generali dell’Attività di Revisione del Bilancio)

• Il revisore deve determinare le procedure necessarie per svolgere la revisione secondo quanto stabilito dai principi di revisione.

• Il revisore che svolge la revisione contabile in conformità ai principi di revisione ottiene una reasonable assurance che il bilancio nel suo complesso non contenga errori significativi

- Limitazioni intrinseche nel processo di revisione

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Rischio di Revisione e Significatività (Doc.200 – Obiettivi e Principi Generali dell’Attività di Revisione del Bilancio)

• Il concetto di reasonable assurance, intrinseco all’attività di revisione, implica l’esistenza del rischio che il revisore esprima un giudizio non appropriato. Il Rischio che il revisore esprima un a giudizio non appropriato nel caso in cui il bilancio sia significativamente errato è definito Rischio di Revisione

• Il revisore deve pianificare e svolgere il lavoro di revisione al fine di ridurre il rischio di revisione ad un livello accettabilmente basso e coerente con gli obiettivi di revisione.

• Individuazione degli errori significativi

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Responsabilità

• Gli amministratori della società sono responsabili della redazione e della presentazione del bilancio in conformità al quadro normativo di riferimento.

• La revisione del bilancio non solleva gli amministratori dalle loro responsabilità.

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Responsabilità

• Il revisore invece presenta una responsabilità limitata all’esercizio della sua attività professionale.

• L’obbligazione in capo al revisore relativamente all’esercizio della sua attività è una obbligazione di mezzi.

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Responsabilità

• Obbligazioni di mezzi: sono quelle in cui il debitore è tenuto a svolgere una determinata attività senza peraltro garantire che per il creditore ne derivi il risultato sperato. Oggetto dell'obbligazione è, dunque, lo svolgimento dell'attività secondo la corretta applicazione delle regole di diligenza e perizia tecnica (*).

In contrapposizione a

• Obbligazioni di risultato: sono quelle in cui il debitore è tenuto a realizzare proprio quel determinato risultato dedotto come oggetto dell'obbligazione, quale esito della propria attività. Il risultato sperato fa parte della prestazione dovuta per cui non ci sarà esatto adempimento senza la realizzazione in concreto di quel risultato da parte del soggetto che si è in questo senso obbligato contrattualmente ex art. 1218 cod.civ.(*)

(*) Manuale di Diritto Privato (Torrente-Schlesinger, 18^ ed., pag 352)

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Principi di revisione in Italia

• Il revisore è tenuto allo svolgimento della sua attività professionale in conformità ai Principi di Revisione

• I Principi di Revisione sono Regole tecniche per lo svolgimento dell’attività professionale che garantiscono uniformità, valore e contenuto, al giudizio professionale emesso dal revisore e all’attività sottostante svolta.

• Emanati dal Consiglio nazionale dei Dottori Commercialisti e dal Consiglio nazionale dei Ragionieri

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Principi di revisione italiani

Doc Titolo

Principi sull’indipendenza del revisore

Doc.200 Obiettivi e principi generali della revisione contabile del bilancio

Doc.220 Il controllo della qualità del lavoro di revisione contabile

Doc.230 La documentazione del lavoro di revisione

Doc.240 La responsabilità del revisore nel considerare le frodi nel corso della revisione contabile del bilancio

Doc.250 Gli effetti connessi alla conformità a leggi e regolamenti

Doc.260 Comunicazione di fatti e circostanze attinenti la revisione ai responsabili delle attività di governance

Doc.300 Pianificazione della revisione contabile del bilancio

Doc.315 La comprensione dell’impresa e del suo contesto e la valutazione dei rischi di errori significativi

Doc.320 Il concetto di significatività nelle revisione

Doc.330 Le procedure di revisione in risposta ai rischi identificati e valutati

Doc.402 Considerazioni sulla revisione contabile di imprese che utilizzano fornitori di servizi

Doc.500 Gli elementi probativi della revisione

Doc.501 Gli elementi probativi della revisione - Considerazioni addizionali per casi specifici

Doc.505 Le conferme esterne

Doc.510 La verifica dei saldi di apertura a seguito dell’assunzione di un nuovo incarico

Doc.520 Le procedure di analisi comparativa

Doc.530 Campionamento di revisione ed altre procedure di verifica con selezione delle voci da esaminare

Doc.540 La revisione delle stime contabili

Doc.545 La revisione delle misurazioni del fair value (valore equo) e della relativa informativa

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Principi di revisione italiani

Doc.550 Le parti correlate

Doc.560 Eventi successivi

Doc.570 Continuità aziendale

Doc.580 Le attestazioni della direzione

Doc.600 L’utilizzo del lavoro di altri revisori

Doc.610 L’utilizzo del lavoro di revisione interna

Doc.620 L’utilizzo del lavoro dell’espertoDoc.1005 Considerazioni sulla revisione delle imprese ed enti minoriDoc.1006 Principio sulla revisione dei bilanci delle banche

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Principi di revisione internazionali

• Emanati dall’International Auditing and Assurance Standards Board (IAASB).

• Lo IAASB - è uno dei Board che compongono l’International Federation of Accountants (IFAC)- è un organismo collegiale finanziato dalla professione, che prevede la

partecipazione di professionisti revisori, accademici e soggetti con comprovata esperienza nell’area

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Elenco ISAISA 200, Overall Objectives of the Independent Auditor and the Conduct of an Audit in Accordance

with International Standards on Auditing

ISA 210, Agreeing the Terms of Audit Engagements 

ISA 220, Quality Control for an Audit of Financial Statements

ISA 230, Audit Documentation

ISA 240, The Auditor's Responsibilities Relating to Fraud in an Audit of Financial Statements

ISA 250, Consideration of Laws and Regulations in an Audit of Financial Statements

ISA 260, Communication with Those Charged with Governance

ISA 265, Communicating Deficiencies in Internal Control to Those Charged with Governance and Management

ISA 300, Planning an Audit of Financial Statements

ISA 315, Identifying and Assessing the Risks of Material Misstatement through Understanding the Entity and Its Environment

ISA 320, Materiality in Planning and Performing an Audit

ISA 330, The Auditor's Responses to Assessed Risks

ISA 402, Audit Considerations Relating to an Entity Using a Service Organization

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ISA 450, Evaluation of Misstatements Identified during the Audit

ISA 500, Audit Evidence

ISA 501, Audit Evidence-Specific Considerations for Selected Items

ISA 505, External Confirmations

ISA 510, Initial Audit Engagements-Opening Balances

ISA 520, Analytical Procedures

ISA 530, Audit Sampling

ISA 540, Auditing Accounting Estimates, Including Fair Value Accounting Estimates, and Related Disclosures

ISA 550, Related Parties

ISA 560, Subsequent Events

ISA 570, Going Concern

ISA 580, Written Representations

ISA 600, Special Considerations-Audits of Group Financial Statements (Including the Work of Component Auditors) 

ISA 610, Using the Work of Internal Auditors

ISA 620, Using the Work of an Auditor's Expert

Elenco ISA

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Elenco ISA

ISA 700, Forming an Opinion and Reporting on Financial Statements

ISA 705, Modifications to the Opinion in the Independent Auditor's Report

ISA 706, Emphasis of Matter Paragraphs and Other Matter Paragraphs in the Independent Auditor's Report

ISA 710, Comparative Information-Corresponding Figures and Comparative Financial Statements

ISA 720, The Auditor's Responsibilities Relating to Other Information in Documents Containing Audited Financial Statements

ISA 800, Special Considerations-Audits of Financial Statements Prepared in Accordance with Special Purpose Frameworks ISA 805, Special Considerations-Audits of Single Financial Statements and Specific Elements, Accounts or Items of a Financial Statement

ISA 810, Engagements to Report on Summary Financial Statements

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Principi di revisione internazionali

Lo IAASB emette diverse tipologie di documenti:

• International Standards on Auditing (ISAs) per l’audit di historical financial information

• International Standards on Review Engagements (ISREs) per la review di historical financial information

• International Standards on Assurance Engagements (ISAEs) per incarichi dove si fornisce assurance su aspetti diversi da historical financial information

• International Standards on Related Services (ISRSs) per incarichi per servizi correlati (non si fornisce assurance)

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La revisione nel modello del Financial Reporting Supply Chain

• Nell’analisi del concorso dell’attività di revisione alla trasparenza dell’informativa finanziaria aziendale, ci soffermeremo in particolare sulle fasi conclusive dell’incarico ed in particolare sul ruolo dell’engagement leader

• In particolare, prenderemo in esame il processo decisionale adottato dall’engagement leader e gli elementi che concorrono alla formulazione del suo giudizio professionale

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Aggiustamenti proposti

alla Direzione

Il processo di revisione

Espressione del giudizio professionale

Esecuzione del lavoroPianificazione

Relazione di Revisione

Valutazione significativitàaggiustamenti

Procedure di Conformità

Procedure di Sostanza

Discussione Aggiustamenti

Lettera di attestazione

Strategia di

Revisione

Piano di Revsione

Analisi Aziendale

Analisi Bilancio

Analisi Dei Rischi

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La revisione contabile nel modello del Financial Reporting Supply Chain

L’attività conclusiva del processo di revisione è infatti quella nella quale si fanno valutazioni relative al bilancio nel suo complesso e alla sua capacità segnaletica.

Si tratta quindi del momento di sintesi di tutta l’attività effettuata in cui il revisore si pone nella prospettiva della valutazione della trasparenza dell’informativa di bilancio.