tema 2.la información financiera y contable de la...

TEMA 2:

“LA INFORMACIÓN FINANCIERA Y CONTABLE DE LA EMPRESA”

ECONOMÍA Y ORGANIZACIÓN INDUSTRIAL (E.O.I).

BIBLIOGRAFÍA BÁSICA

- GARCIA MARTÍN, V. (2008): ”Contabilidad Adaptada al Plan General de Contabilidad de 2008”, Ediciones Pirámide.

- RIVERO, J. (1998): ”Contabilidad Financiera”, Editorial Trivium.

TEMA 2 “La información financiera y contable de la empresa”.Economía y Organización Industrial (E.O.I).

ÍNDICE.

2.1.- LOS ESTADOS FINANCIEROS.

2.2.- LAS CUENTAS ANUALES Y EL INFORME DE GESTIÓN.2.2.1.- EL BALANCE DE SITUACIÓN.2.2.2.- LA CUENTA DE PÉRDIDAS Y GANANCIAS.2.2.3.- LA MEMORIA.

2.3.- EL ANÁLISIS PATRIMONIAL DE LA EMPRESA.2.3.1.- EQUILIBRIOS PATRIMONIALES.2.3.2.- FONDO DE MANIOBRA.2.3.3.- RATIOS.

A. RATIO DE CIRCULANTE.B. RATIO DE GARANTÍA.C. RATIO DE ENDEUDMIENTO.


2.1. LOS ESTADOS FINANCIEROS.

�Concepto de contabilidad.

La Contabilidad es un sistema de recogida de información, económica y financiera, para que en base a la misma la empresa pueda decidir y actuar razonablemente.

La contabilidad se elabora en base a unas normas de valoración y principios contables.

Esta información se condensa y concreta al término del ejercicio económico o contable en las cuentas anuales. Las cuentas anuales están compuestas por: el Balance de Situación, la Cuenta de Pérdidas y Ganancias y el Anexo o la Memoria.



� Concepto de patrimonio: sus elementos.

1 de Enero de 200X(Inicio del ejercicio

económico).

VALOR INICIAL DEL PATRIMONIO(Cuanto tiene y cuanto debe la

empresa).

Durante 200X(A lo largo del ejercicio

económico).

31 de Diciembre de 200X(Término del ejercicio

económico).

VARIACIONES DEL PATRIMONIO(Compras, ventas, cobros, pagos….).

VALOR FINAL DEL PATRIMONIO(Cuanto tiene y cuanto debe la

empresa)Y

RESULTADO OBTENIDO(Beneficio o pérdida).

Fuente: Rivero (1998) p. 32.



Objetivo de la contabilidad

Derechos (créditos sobre clientes, otros

deudores….)

Bienes (mercaderías, mobiliario, terreno,

dinero…)

El patrimonio de la empresa

Patrimonio Neto = Bienes + Derechos – Obligaciones.

�Concepto de patrimonio: sus elementos.

Obligaciones (deudas con proveedores, bancos, hacienda

pública…)



2.2. LAS CUENTAS ANUALES Y EL INFORME DE GESTIÓN.

“Las cuentas anuales deben formar una unidad y redactarse con claridad, a fin de que muestren la imagen fiel del patrimonio, de la situación financiera y de los resultados de la empresa.”

Por imagen fiel debe entenderse la objetividad e imparcialidad con que deben elaborarse las cuentas anuales, y esto se consigue, mediante la aplicación correcta de los principios contables y las normas de valoración.

De esta forma, la imagen fiel se configura como el objetivo fundamental que debe alcanzar la información contable contenida en las cuentas anuales.



¿Dónde se concreta la información contable?La información obtenida se resume en las cuentas anuales, también denominadas estados financieros o estados contables.

¿Cuáles son las cuentas anuales?Las cuentas anuales comprenden:

- El Balance representa la situación económica y financiera de la entidad en un momento dado, el día de la formalización del mismo.- La Cuenta de Pérdidas y Ganancias informa del beneficio/pérdida contable de la empresa que se obtiene por comparación de los ingresos y gastos generados en un ejercicio económico.- El Anexo o la Memoria facilita los datos complementarios y aclaraciones a las informaciones contenidas en el Balance y en la Cuenta de Pérdidas y Ganancias, lo que propicia su descripción einterpretación.



¿A quién se destina la información contable? A la dirección de la empresa (usuarios internos) y a terceras personas (accionistas, inversores potenciales, proveedores, clientes, trabajadores, el Estado, bolsa de valores….).

¿Por qué se llaman cuentas anuales?Porque se formulan una vez al año, al terminar el ejercicio económico. El ejercicio económico tiene una duración de doce meses consecutivos, que pueden coincidir o no con el año natural.

La contabilidad es pues, un sistema que facilita información objetiva, neutra, para que en base a la misma se pueda decidir y actuar razonablemente.



La información contenida en las cuentas anuales debe reunir las siguientes características:

1. Comprensible, la información ha de ser fácil de entender para los usuarios.

2. Relevante, debe contener la información verdaderamente significativa para los usuarios sin llegar al exceso de información que iría en contra de la característica anterior.

3. Fiable, ausencia de errores significativos en la información suministrada, la información debe ser precisa.

4. Comparable, la información debe ser consistente y uniforme en el tiempo y entre las distintas empresas.

5. Oportuna, la información debe producirse en el momento que sea útil para los usuarios, sin desfases temporales.


2.2. LAS CUENTAS ANUALES Y EL INFORME DE GESTIÓN.2.2.1. EL BALANCE DE SITUACIÓN.

El balance representa la situación económico-financiera de la empresa en un momento determinado, el día de su formalización.

El balance se divide en dos partes:

ACTIVO

ESTRUCTURA ECONÓMICA

Materialización o destino de los

recursos financieros

ESTRUCTURA FINANCIERA

Orígenes de los recursos

financieros

PATRIMONIO NETO Y PASIVO

Fuente: Elaboración propia.



1. El Activo, agrupa a los elementos que signifiquen bienes y derechos propiedad de la empresa. También se le denomina estructura económica, y constituye la materialización o destino dado a los recursos financieros.

Dentro del Activo diferenciamos entre:ACTIVO

Tesorería

Clientes

Existencias

Activo Fijo/ Activo no corriente

Activo Circulante/ Activo corriente




2. El Patrimonio Neto y Pasivo , es la estructura financiera de la empresa. Origen de los recursos financieros de la empresa con los cuales se han adquirido el Activo. Está formado por:

� Fuentes de financiación propias o Pasivo no Exigible (PatrimonioNeto) , está formada por aportaciones realizadas por los socios a la empresa (Capital Social), así como los beneficios generados por la misma y no distribuidos (Reservas).

� Fuentes de financiación ajenas o Pasivo Exigible , deudas u obligaciones de pago de la empresa. Diferenciándose entre:

• Pasivo no corriente, deudas u obligaciones contraídas por la empresa a largo plazo (más de un año).

• Pasivo corriente, deudas u obligaciones contraídas por la empresa a corto plazo (menos de un año).



PATRIMONIO NETO Y PASIVO

Pasivo corriente

Pasivo no corriente

Patrimonio Neto

Pasivo no exigible o fondos propios.

Pasivo exigible o fondos ajenos.




�Igualdad fundamental del Balance.

Patrimonio Neto = Bienes + Derechos – Obligaciones.

Si en la ecuación anterior despejamos los dos miembros positivostendremos que:

Bienes + Derechos = Obligaciones + Patrimonio Neto.

En consecuencia la ecuación anterior quedaría:

Activo = Pasivo exigible (fondos ajenos) + Patrimoni o Neto (no exigible).



TOTAL PATRIMONIO NETO Y PASIVO

(A+B+C)

TOTAL ACTIVO (A+B)

C) Pasivo corriente

Deudas a corto plazo

B) Pasivo no corriente

Deudas a largo plazo

B) Activo corriente

Existencias

Cuentas a cobrar

Tesorería

A) Patrimonio Neto

Capital social

Reservas

Resultado del ejercicio : Beneficio/(Pérdida)

A) Activo no corriente

Inmovilizado

(Amortización acumulada)

200x-1200XPATRIMONIO NETO Y PASIVO200x-1 200XACTIVO

El balance de situación se representa en forma de cuenta:

-El Activo , se ordenarán de menor a mayor liquidez o disponibilidad, entendida como la posibilidad de convertir un activo en dinero.-El Patrimonio Neto y el Pasivo , se ordenarán de menor a mayor exigibilidad, en cuanto a vencimiento de las obligaciones se refiere.



Según el Plan General de Contabilidad el Balance debe formularse:

-De forma comparativa con las cifras del ejercicio anterior.

-No pueden modificarse los criterios de presentación, para que puedan ser comparables.

- Habrá que separar los vencimientos a largo plazo (más de 12 meses) de los vencimientos a corto plazo (menos de 12 meses), tanto en el activo como en el pasivo.


EJERCICIOS.

Indique cuáles de las siguientes afirmaciones son v erdaderas (V) o falsas (F):

a) El Activo recoge los orígenes de los fondos.

b) La compra de una oficina es un destino de fondos.

c) El Activo es lo que la empresa tiene y el Pasivo lo que debe.

d) El Activo de una empresa puede ser mayor que su Pasivo.

e) El Balance de Situación es la “foto” de la empresa en un momentodeterminado.


EJERCICIOS.


a) El patrimonio de la empresa está compuesto únicamente por bienesy derechos propiedad de la empresa.

b) La contabilidad debe expresar la imagen fiel del patrimonio y de la situación financiera de la empresa. Entendiendo por imagen fiel la subjetividad e imparcialidad con la que se elaboran las cuentas anuales.

c) Las cuentas anuales están formadas por el Balance de Situación y la Cuenta de Pérdidas y Ganancias.

d) La información contenida en las cuentas anuales debe ser comprensible, relevante, fiable, comparable y oportuna.


EJERCICIOS.


a) El Activo representa la estructura financiera de la empresa, es decir la materialización o destino de los recursos financieros.

b) El activo no corriente está formado por bienes y derechos que permanecen en la empresa menos de 1 año.

c) El neto patrimonial o pasivo exigible está formado por el capital social y las reservas.

d) Las fuentes de financiación ajenas están compuestas por el pasivo corriente (deudas u obligaciones a L/Plz) y el pasivo no corriente (deudas u obligaciones a C/Plz).



�Amortización.

La amortización es la representación contable de la depreciación de los activos. Entendiendo por depreciación “la pérdida sistemática de valor que experimentan los elementos del Activo fijo de la empresa, debido tanto a causas técnicas como económicas”.

TÉCNICAS

ECONÓMICAS

Depreciación física

Depreciación funcional Motivada por el uso.

Envejecimiento económico u

obsolescencia

Originada por las innovaciones tecnológicas o cambios en la demanda de los bienes producidos por la empresa.

Su única causa es el transcurso del tiempo, con independencia del funcionamiento del elemento.



2.2. LAS CUENTAS ANUALES Y EL INFORME DE GESTIÓN.2.2.2. LA CUENTA DE PÉRDIDAS Y GANANCIAS.

La Cuenta de Pérdidas y Ganancias (Cuenta de Resultados ) es un documento contable en el que se recogen los ingresos y gastos que tiene la empresa durante el ejercicio económico, la diferencia de estos nos dará el beneficio o pérdida de la sociedad en ese ejercicio económico.

Bº = Ingresos – Gastos.

�Si los Ingresos > Gatos, hay beneficio.

�Si los Ingresos = Gastos, no hay beneficio, Bº = 0.

�Si los Ingresos < Gastos, hay pérdidas.



Para calcular el resultado global del ejercicio, anteriormente la empresa tiene que calcular una serie de resultados como son:

1. Resultados de Explotación, recoge todos los movimientos que son necesarios para la actividad normal de la empresa, como pueden ser: compras, ventas, tributos (impuestos), salarios, transportes mercancías....

2. Resultados Financieros, recoge los ingresos y gastos originados por ingresos de dividendos, intereses….

3. Resultados Extraordinarios, recoge los ingresos y gastos que no proceden de la actividad habitual de la empresa.(alquiler de un local).

4. Beneficio Neto, representa el excedente global de la empresa, después de impuestos.



= IV. Resultado extraordinario.

= VI. Beneficio Neto.

- Impuesto de Sociedades

III + IV = V. Resultado antes de impuestos.

+ Ingresos extraordinarios.

- Gastos extraordinarios.

I + II = III. Resultado de las actividades ordinarias.

= II. Resultado financiero.

+ Ingresos financieros.

- Gastos financieros.

= I. Resultado explotación.

+ Ingresos de explotación.

- Gastos de explotación.

Año n-1Año nCuenta de Pérdidas y Ganancias

Se trata de un estado financiero que nos indica la forma en que se ha obtenido el resultado a través de sus distintos tramos.



Según el P.G.C. debe formularse:

� De forma comparativa con las cifras del ejercicio anterior.

� No pueden modificarse los criterios de presentación.

ACTIVO

ACTIVO

P. NETO Y PASIVO

Capital SocialReservas

PASIVO

CUENTA DE P y G

GASTOS-

INGRESOS

Bº EJERCICIO

Bº EJERCICIO



2.2. LAS CUENTAS ANUALES Y EL INFORME DE GESTIÓN.2.2.3. LA MEMORIA O EL ANEXO.

En el anexo o la memoria es un documento en el que se comentará:

-El contenido del Balance de Situación .

-El contenido de la Cuenta de Pérdidas y Ganancias .

El objetivo de facilitar su correcta interpretación de modo que se pueda obtener una información clara y exacta de la situación económica y financiera de la entidad y de los resultados alcanzados en el ejercicio.


2.3. EL ANÁLISIS PATRIMONIAL DE LA EMPRESA.2.3.1. EQUILIBRIOS PATRIMONIALES.

ACTIVO P. NETO Y PASIVO

Activo no Corriente

Patrimonio Neto

Pasivo no Corriente

Pasivo Corriente

Activo Corriente

Neto

Activo

Pasivo

Vamos a comparar la estructura económica (Activo) con la estructura financiera de la empresa (Pasivo + Neto) y permite analizar la estabilidad económica, es decir, que la empresa pueda pagar las deudas a su vencimiento. Si la empresa no pudiera pagar sus deudas estaría en posición de desequilibrio.



Posiciones de equilibrio,

1. Posición de estabilidad máxima (equilibrio).

ACTIVO = NETO. PASIVO = 0. El activo está íntegramente financiado con medios propios. La empresa no tiene deudas, esto sucede sobre todo al inicio de la actividad.

2. Posición estable o normal.

ACTIVO = NETO + PASIVO. NETO > 0.El activo está financiado en parte por fondos propios (Neto) y en parte por recursos ajenos (Pasivo).

A N=

A =N

P



3. Posición equívoca.

ACTIVO = PASIVO. NETO = 0.El activo de la empresa está financiado íntegramente por recursos ajenos. La posición es equívoca, ya que la participación del empresario a quedado reducida a cero. Lo normal es que tenga problemas de tesorería y no pueda atender puntualmente al pago de sus deudas.

4. Posición inestable o anormal (desequilibrio).

ACTIVO + NETO = PASIVO.NETO < 0. Una parte del Activo carece de valor (Activo ficticio). La empresa no tiene recursos propios. El valor de los bienes y derechos de la empresa (Activo) es inferior a las deudas de la misma o Pasivo.

A

A P=

P=N


EJERCICIOS.


a) Las ventas que realiza la empresa es una partida de la Cuenta deResultados.

b) El beneficio de la empresa se contabiliza en el Activo.

c) La situación de equilibrio que indica una quiebra total es la posición equívoca.

d) En la posición de estabilidad máxima el activo es igual al patrimonio neto más el pasivo.

e) El Balance de Situación es la “foto” de la empresa en un momentodeterminado.

f) La Cuenta de Pérdidas y Ganancias representa la situación económica y financiera de la empresa.


2.3. EL ANÁLISIS PATRIMONIAL DE LA EMPRESA.2.3.2. FONDO DE MANIOBRA.

Esquemáticamente la estructura económica y financiera de la empresa es la siguiente:


Tesorería

Clientes Deuda a corto plazo

Existencias

Deuda a largo plazo

FondosPropios

ActivoNo

Corriente

Recursos Permanentes

ActivoCorriente





Tesorería


Existencias

Deuda a largo plazo

FondosPropios

ActivoNo

CorrienteRecursos

Permanentes

ActivoCorriente

El fondo de maniobra o fondo de rotación se puede definir como:

1. El exceso de los recursos permanentes sobre el activo fijo o no corriente.

F. Maniobra = Capitales Permanentes – Activo no corr iente.

Fondo de Maniobra





Tesorería


Existencias

Deuda a largo plazo

FondosPropios

ActivoNo

CorrienteRecursos

Permanentes

ActivoCorriente

2. El exceso del activo circulante o corriente sobre el pasivo corriente.

F. Maniobra = Activo corriente – Pasivo corriente.

Fondo de Maniobra




El equilibrio financiero establece una relación entre ambas partes del balance, trata es de equilibrar el plazo de las inversiones y el de la financiación.

-Fondo de maniobra > 0 . Situación adecuada o equilibrio financiero .

-Fondo de maniobra = 0. Situación muy ajustada de liqu idez .

-Fondo de maniobra < 0. Situación apurada de liquidez .




Tesorería


Existencias

Deuda a largo plazo

FondosPropios

ActivoNo

CorrienteRecursos

Permanentes

ActivoCorriente

Fondo de Maniobra >0

-Fondo de maniobra > 0 . Situación adecuada o equilibrio financiero .Los activos no corrientes deben estar totalmente financiados con recursos permanentes y el activo corriente debe estar financiado con recursos a corto plazo y una parte de los permanentes.





Tesorería


Existencias

Deuda a largo plazo

FondosPropiosActivo

No Corriente


ActivoCorriente

-Fondo de maniobra = 0. Todo el activo circulante, estaría financiado con créditos a corto plazo. Situación muy ajustada de liquidez , el simple retraso en el cobro de un cliente o la ralentización de las ventas puede hacer que la empresa no pueda atender a sus pagos.

Fondo de Maniobra =0





Tesorería


Existencias

Deuda a largo plazo

FondosPropiosActivo

No Corriente


ActivoCorriente

-Fondo de maniobra < 0. Los capitales permanentes serían inferiores al valor del activo no corriente. Situación apurada de liquidez , ya que habría que financiar parte del inmovilizado, con créditos a corto plazo, no dando tiempo a recuperar la inversión.

Fondo de Maniobra <0



2.3. EL ANÁLISIS PATRIMONIAL DE LA EMPRESA.2.3.3. RATIOS.

Matemáticamente, un ratio es una razón o cociente, es decir la relación existente entre dos magnitudes determinadas (dos cuentas o masaspatrimoniales del Balance).

Los ratios proveen información que permite tomar decisiones a quienes estén interesados en la empresa.

A. Ratio de circulante, de solvencia a corto plazo o de liquidez.

B. Ratio de garantía.

C. Ratio de endeudamiento.




Es la relación existente entre el total del activo corriente sobre el total de las deudas a corto plazo o pasivo corriente.

Ratio de circulante = Activo corriente / Pasivo corrie nte.

Ratio utilizado para medir la capacidad de la empresa para poder pagar todas sus deudas a corto plazo (Pasivo corriente) contraídas en un periodo, con los activos que se pueden ir convirtiendo en disponibles en el mismo periodo (Activo corriente).




– Lo más recomendable es que el valor del ratio esté entre 1,5 y 3 (1.5 < Rc < 3), el activo corriente supera el pasivo corriente y normalmente el activo corriente transformado en liquidez será suficiente para atender el pago de las deudas que venzan a cortoplazo.

– Si el valor del ratio es mayor que 3 (Rc > 3), podríamos tener recursos improductivos que disminuirían nuestra rentabilidad.

– Si el valor del ratio es menor que 1 ,5 (Rc < 1,5), podríamos tener peligro de suspensión de pagos por nuestra escasa liquidez.Si Rc < 1, el activo corriente es menor que el pasivo corriente, hay problemas para pagar las deudas a corto plazo.




Es la relación existente entre el activo total (Activo corriente y no corriente) sobre el pasivo exigible total (Pasivo corriente y no corriente).

Ratio de garantía = Activo total / Pasivo exigible total.

Este ratio nos indica la capacidad de la empresa para hacer frente a sus obligaciones de pago con la totalidad de los bienes y derechos queposee.

Indica por tanto la seguridad que da la empresa a sus acreedores depoder cobrar sus créditos.




– Lo más recomendable es que el valor de este ratio sea superior a 1(Rg > 1), cuanto mayor sea el ratio, mayor garantía ofrece la empresa del pago de todas sus deudas contraídas.

– Si el valor del ratio es inferior a 1 (Rg < 1), la empresa no dispone de bienes y derechos suficientes para responder a todas sus deudas,entrando en una situación de quiebra técnica.



C. Ratio de endeudamiento.

Es la relación existente entre el importe de las deudas que mantiene la empresa tanto a largo como a corto plazo (Pasivo no corriente ycorriente) con relación a los fondos propios (Patrimonio neto = CapitalSocial + Reservas)

Ratio de endeudamiento = Deudas (Pasivo Exigible to tal)/Fondos propios.

Este ratio mide el riesgo financiero de la empresa e indica su capacidad deendeudamiento.

– Lo más recomendable es que el valor de este ratio sea inferior a 1 (Re < 1),ya que la principal fuente de financiación de la empresa deben ser los fondos propios.

– Si el valor del ratio es superior a 1 (Re > 1), indica un aumento del riesgo de la empresa.

¿?

FIN TEMA 2

tema 2.la información financiera y contable de la...

Documents