PT Gozco Plantations Tbk.

Public Expose TahunanJuni 2016

Reuters: GZCO.JK Ticker: GZCO

Bloomberg: GZCO:IJ Exchange: JKT

These presentations and/or other documents have been written and presented by

PT. Gozco Plantations Tbk. (“Gozco Plantations”). The information in this document

has not been independently verified. No representation or warranty expressed or

implied is made as to, and no reliance should be placed on, the

fairness, accuracy, completeness or correctness of such information or opinions

contained herein. None of Gozco Plantations, nor any of its affiliates, advisers or

representatives shall have any liability whatsoever (in negligence or otherwise) for

Disclaimer

representatives shall have any liability whatsoever (in negligence or otherwise) for

any loss whatsoever arising from the use of this document or its contents or

otherwise arising in connection with this document.

No endorsement is intended or implied notwithstanding the distribution of the

presentations and/or other documents. The materials and information in the

presentations and other documents are for informational purposes only, and are not

an offer or solicitation for the purchase or sale of any securities or financial

instruments or to provide any investment service or investment advice.

2

• Tentang Gozco Plantations Tbk.

• Kinerja Operasional Tahun 2015

Agenda Presentasi

• Kinerja Keuangan Tahun 2015

• Belanja Modal & Target FY 2016

3

Dewan Komisaris & Direksi

DEWAN KOMISARIS

• Presiden Komisaris : Mustofa

• Komisaris : Rudyansyah Bin Abdul Cosim

• Komisaris : Harijanto

• Komisaris Independen : Benyamin Subrata

4

• Komisaris Independen : Benyamin Subrata

DEWAN DIREKSI

• Presiden Direktur : Tjandra Mindharta Gozali

• Wakil Presiden Direktur : Kreisna Dewantara Gozali

• Direktur : Andrew Michael Vincent

• Direktur : Jamal Rosyidin Hakki

• Direktur : Enggan Nursanti

• Direktur Tidak Terafiliasi : Yongki Tedja

Kejadian Penting Perusahaan

1999• Awal Perseroan masuk ke Industri Kelapa Sawit dengan mengakuisisi PT Suryabumi Agrolanggeng; total luas area

9.000 Ha, TBM 4.000 Ha.

2003

• Mulai mengelola kebun secara penuh dibawah manajemen baru; melakukan rehabilitasi kebun dan reorganisasi

dengan luas tertanam 4.000 Ha.

• Pembangunan Pabrik Kelapa Sawit dengan kapasitas 45 MT TBS/jam.

2005 • Akuisisi pertama, PT Bumimas Indo Sawit, induk perusahaan PT Pemdas Agro Citra Buana.

2006 • Akusisi PT Golden Blossom Sumatra.

2007 • Akuisisi PT Cahya Vidi Abadi.

5

2007 • Akuisisi PT Cahya Vidi Abadi.

2008

• IPO 30% kepemilikan atau 1,5 miliar lembar saham dengan harga Rp.225/lembar.

• Aset perkebunan sewaktu IPO: luas Area: 31 ribu Ha, tertanam: 16 ribu Ha, TM: 6 ribu Ha, PKS: 1 kapasitas produksi

45MT/jam.

2009• Akusisi PT Palma Sejahtera.

• Peningkatan kapasitas PKS menjadi 90MT/jam.

2010 • Pembangunan PKS berkapasitas 45MT/jam di PT Golden Blossom Sumatra.

2011 • Peningkatan kepemilikan di Golden Blossom Sumatera menjadi 95%.

2012 • Dibentuk Gozco Standar Operasional Prosedur (GSOP).

2013 • Implementasi Gozco Standar Operasional Prosedur (GSOP).

2014 • Gozco Academy (GAC) mulai beropersional dan melaksanakan program pelatihan.

2015• Per akhir Desember 2015, Perseroan mencatatkan total luas area: 68 ribu Ha, Tertanam: 42 ribu Ha, TM: 32 ribu Ha

PKS: 1 kapasitas 90 MT/Jam, 1 kapasitas 45 MT/Jam dan 1 lagi PKS 45 MT/Jam dalam tahap pembangunan.

Struktur Perseroan(Per 31 Des 2015)

99,5% PT Suryabumi

Agrolanggeng

83% PT Cahya

Vidi Abadi

95% PT Golden

Blossom

Sumatera

99,99% PT Telaga

Sari Persada

99,99% PT Palmdale Agroasia

Lestari Makmur

99,5% PT Bumimas

Indosawit

99,99% PT Palma

Sejahtera

99,99% PT Mulya Agro

Persada

50% PT Indotruba

Tengah*

71,07% PT Pemdas Agro

Citra Buana

* Laporan Keuangan PT Indrotruba dikonsolidasi dengan MAP dengan metode equity.

6

Keterangan

(Description)

Ha Tanaman

(Planted Area)Tanaman

Menghasilkan

(Mature)

Tanaman Blm

Menghasilkan

(Immature)Ha

%

Growth

Progres Areal Penanaman Tahunan(Per 31 Des 2015)

35.000

40.000

Lahan Tertanam (Planted Area)

2009 27.085 69% 14.881 12.204

2010 32.318 19% 18.214 14.104

2011 36.483 13% 20.543 15.941

2012 39.071 7% 21.429 17.642

2013 40.727 4% 32.357 8.370

2014 41.635 2% 31.977 9.658

2015 41.982 1% 36.103 5.879

7

-

5.000

10.000

15.000

20.000

25.000

30.000

2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015

TM

(Mature)

TBM

(Immature)

Peta Lokasi Area Tertanam & PKS(Per 31 Des 2015)

Kalimantan BaratAreal Tertanam: 8.225 Ha

8

Sumatera SelatanAreal Tertanam : 26.363 Ha

1 PKS : 90 MT/Jam

1 PKS: 45 MT/Jam

(Tahap Pembangunan)

Kalimantan TengahAreal Tertanam : 7.394 Ha

1 PKS: 45 MT/Jam

Areal Perkebunan(Per 31 Des 2015)

Dikarenakan ketidakpastian mengenai masa berlakunya Moratorium pada Hutan Produksi Konversi (HPK) sesuai

Instruksi Presiden Republik Indonesia No. 10 Tahun 2011, Perseroan hanya akan melaporkan areal yang

memiliki status APL (Area Penggunaan Lain) sebagaimana yang tertera dibawah ini:

Perusahaan Lokasi Total Area (Ha)

Areal Tertanam

Infrastruktur Balance Status31/12/2014 2015 31/12/2015

Suryabumi Sumatera Selatan 8.858 8.464 - 8.464 394 -HGU

2035

Golden Blossom

Sumatera Selatan8.240 7.760 - 7.760 480 -

HGU

2042- Inti

8.081 7.125 - 7.125 576 380SHM

Plasma- Plasma

9

Plasma- Plasma

Cahya Vidi Abadi Sumatera Selatan

1.166 985 - 985 181 -HGU

2045

5.750 1.400 242 1.642 227 3.881Izin

Lokasi

5.000 - - - - 5.000Izin

Lokasi

Pemdas Sumatera Selatan 402 386 - 386 16 -Hak

Pakai

Palmdale Kalimantan Barat 12.806 8.119 105 8.225 1.624 2.957

HGU

Dalam

Proses

Telaga Sari Kalimantan Tengah 1.012 789 - 789 151 72Izin

Lokasi

Indotruba Kalimantan Tengah 7.734 6.605 - 6.605 324 805HGU

2038

Total APL 59.049 41.635 347 41.982 3.973 13.094

Areal Tertanam: 41.982 Ha

TBM

5.879

14%

Profil Tanaman(Per 31 Des 2015 Dalam Ha)

Areal TM: 36.103 Ha

Tua ≥ TM 16

8.320

23% Muda ≤ TM 5

19.749TM*

36.103

86%

10

Umur Rata-rata Tanaman**: 8 Tahun 6 Bulan = TM 4, 6 Bulan

TM 6 ≤ Puncak

≤ TM 15

8.034

22%

19.749

55%

*Termasuk Indotruba 6.605 Ha

**Diluar Indotruba 6.605 Ha

Kinerja Operational* (Per 31 Des 2015)

11

*Diluar produksi Indotruba

168 171146

165

219

Produksi TBS Inti(Dalam Ribu Ton)

12

2011 2012 2013 2014 2015

146165

359852

68 29

50

274

234224 213

290

TBS Diproses(Dalam Ribu Ton)

13

2011 2012 2013 2014 2015

168 171146 156

204

8 11

1028

68 29

3rd Party

Plasma

Inti

5854

49 50

65

CPO

PK

Produksi CPO & PK(Dalam Ribu Ton)

14

2011 2012 2013 2014 2015

12 10 10 911

Rendemen (%) 2011 2012 2013 2014 2015

CPO 21,26 22,89 22,01 23,50 22,58

PK 4,33 4,34 4,47 4,04 3,72

Kinerja Keuangan*(Per 31 Des 2015)

15

*Diluar Produksi Indotruba

58

52 51 49

62

Volume Penjualan CPO,PK & TBS(Dalam Ribu Ton)

16

2011 2012 2013 2014 2015

1310 10 9 10

49

14

CPO

PK

TBS

Harga Jual Rata-rata*(Dalam Rupiah/Kg)

7.4467.102

7.532

8.234

6.960

4.887 5.077

4.337

17

*Harga Tidak Termasuk Ppn

3.5383.913

4.337

1.1101.378 1.135

2011 2012 2013 2014 2015

CPO

PK

TBS

61

3639

4444

412

16492

405

493

427463

Penjualan(Dalam Miliyar Rupiah)

18

2011 2012 2013 2014 2015

432369 384 407 432

TBS

PK

CPO

(Miliar Rupiah) 2014 2015 YoY

Penjualan Bersih 463 492 106%

Beban Pokok Penjualan (325) (381) 117%

Laba Kotor 138 110 80%

Laba Rugi Konsolidasi(Dalam Miliyar Rupiah)

19

Pendapatan (Beban) lain-lain 139 105 76%

Beban Operasional (76) (98) 129%

Beban Keuangan (153) (172) 112%

Penghasilan Pajak (Beban) 3 23 767%

Laba Tahun Berjalan 51 (32) -163%

Penghasilan Komprehensif lain (1) 1.152 115.300%

Laba Komprehensif Tahun Berjalan 50 1.121 2.242%

(Miliar Rupiah) 2014 2015 YoY

Aset Lancar 206 257 125%

Aset Tidak Lancar 3.027 4.707 156%

Total Aset 3.233 4.964 154%

Neraca Konsolidasi(Dalam Miliyar Rupiah)

Total Aset 3.233 4.964 154%

Liabilitas Jangka Pendek 234 205 88%

Liabilitas Jangka Panjang 1.445 2.090 145%

Total Liabilitas 1.679 2.294 137%

Total Ekuitas 1.554 2.670 172%

Total Liabilitas dan Ekuitas 3.233 4.964 154%

20

Target 2015 & Capex 2016

21

Target 2015

Produksi (Ton)2015

(Proyeksi)

2015

(Realisasi)

Tercapai

(%)

Produksi TBS 181.080 218.960 121%

TBS Plasma & 3rd 70.400 70.626 103%

22

TBS Plasma & 3rd

Party70.400 70.626 103%

TBS Diproses 240.440 289.586 120%

CPO 56.503 65.380 116%

Palm Kernel 10.820 10.782 100%

• Rencana tanam seluas 2.000 Ha : IDR 80 Bio

• Perawatan TBM seluas 3.300 Ha : IDR 70 Bio

• Investasi Fixed Aset : IDR 50 Bio

Belanja Modal 2016

23

Budget Capital Expenditures FY 2016 ~

IDR 200 Bio

Thank You

Untuk pertanyaan lebih lanjut silahkan

hubungi :

Investor Relations at

edbert.effendy@gozco.com

or

corporate@gozco.comcorporate@gozco.com

www.gozco.com/investor.html

Jakarta Office

Graha Permata Pancoran

Jl. Raya Pasar Minggu No.32 C/10

South Jakarta, Indonesia

Telephone: +62 21 799 5676

Fax: +62 21 799 5663

Surabaya Office

Gedung Gozco

Jl. Raya Darmo 54-56

Surabaya, Indonesia

Telephone: +62 31 561 2818

Fax: +62 31 562 0968

Palembang Office

Jl.Letjen Harun Sohar No.01

Palembang, Indonesia

Telephone: +62 711 413 777

Fax: +62 711 414 504

Investing in People, Investing in People, Investing in People, Investing in People,

Growing for the FutureGrowing for the FutureGrowing for the FutureGrowing for the Future