![Page 1: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/1.jpg)
Velkommen
Nordic Finance and the Good Society- er der behov for at etablere et nyt værdisæt for den
finansielle sektor?
![Page 2: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/2.jpg)
VelkomstNikolaj Malchow-Møller, rektor
![Page 3: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/3.jpg)
3
Lars Ohnemus, CCG
Principperne i den nordiske finansielle governance model –
Er der behov for et nyt værdisæt i den finansielle sektor?
![Page 4: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/4.jpg)
4
Tillid er fundamentet for den finansielle sektor
80’erne o Markedsstruktur baseret på lokale eller
regionale aktører
o Stabil sektor med ingen eller begrænset
involvering fra offentlige side
o Stærke økonomiske resultater set fra en
aktionærsynsvinkel
o Bankrådgiveren var en tillidsperson og
banken et sted, hvor man ønskede at
arbejde
I dag
o Vi er igennem finanskrisen, men mange banker
overlevede kun gennem offentlige redningspakker
o Branchen er udfordret af digitalisering og
internationalisering
o Stærk offentlig involvering gennem lovgivning og
Finanstilsynet
o Svage økonomiske resultater
o Vedvarende stærkt imagetab og lav tillid til ansatte
i sektoren
![Page 5: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/5.jpg)
5
Den politiske løsning til Finanskrisen
”Vi skal aldrig have en igen”
Det skal ske gennem:
o Styrkelse af egenkapitals kravet gennem Basel II+III
o Signifikant mere regulering
o Øgede krav til kontrol og større ansvar for bestyrelsen
o Sektoren skal kunne redde sig selv
Kilder: Behn, Nielsen, Ohnemus, Ferran, Ringe, Andhov, Lau Hansen, Camphasuen,,
Søndergaard-Birkemose, Jul Clausen, mv
![Page 6: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/6.jpg)
6
Har du mere eller mindre tillid til danske banker i dag end for fem år siden?
Kilde: Wilke/FSR 2019
”Når tillid er brudt, er det ikke noget, man blot skal håbe på, kommer igen. Tillid er noget, man skal gøre sig fortjent til.”
Lars Rhode, Nationalbankdirektør
d. 10/9 i Finans.
Pct. Befolkningen Virksomheder Investorer/kreditgivere
Meget mere/mere 5 10 16
Hverken eller 22 30 42
Meget mindre/mindre 71 60 42
Ved ikke 2
![Page 7: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/7.jpg)
7
Udfordringer i den finansielle sektor
Kilder: Krichmeyer, Toft, Ringe.
Den nationale dimension
Danmark har været ramt af en hel
række sager:
o Hvidvask
o Skatterådgivning
o Fejlagtig rådgivning
o Overbelåning af landbrug
Er det kun et dansk problem?
Den internationale dimension
o Hvidvask er et globalt problem,
hvor man kun adresser toppen
af isbjerget
o Skat bliver betragtet som et
nationalt område (OECD)
o Tillidskrise er et global problem
o etc.
![Page 8: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/8.jpg)
8
Har det nordiske Corporate Governanceværdisæt fejlet?
o Den nordiske samfundsmodel er bygget på tillid, åbenhed og nul tolerance overfor korruption
o De nordiske lande er nummer 1 på alle corporate governanceoversigter (Transparency International, OECD, etc).
o Den bygger samtidig på et tæt relation mellem alle aktører (Poulsen & Gregoric, 2019)
o Konklusionen fra Nordic Finance and the Good Society rapporten er, at den bør bevares og forsvarers
![Page 9: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/9.jpg)
9
Styrkelse af egenkapitalgrundlagetEr bankerne blevet for grådige?
”Jeg synes det er helt naturligt, at banker yder et samfundsbidrag”
Simon Kollerup (S) Erhvervsminister d. 24/8 i
Berlingske
Det gennemsnitlige afkast (RoE) er faldet fra + 15 % før 2008 til 8 % i 2017 (Kilde: Nielsen og Ohnemus, 2019, Finans /
Invest
![Page 10: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/10.jpg)
10
o Regulering fungerer bedst i stabile sektorer (Ringe & Rouf, 2018
Champhausen, 2018)
o Der er en tendens til at man juridisk set søger mod grænserne
o At det er lovligt, er ikke ensbetydende med at det er rigtigt
o Det er problematisk at indbygge konjunkturforløb
o Regulering kan virke:
o Begrænsende for konkurrence især for mindre banker eller nye
aktører bl.a. Fintech ( Ringe, 2016)
Kan vi reguleres os ud af problemerne?
![Page 11: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/11.jpg)
11
Skal værdigrundlaget fundamentalt set ændres?
o Hvordan skal finansielle institutioner drives?
Skal mennesket vægte mere end profit? som bl.a. fremhævet
at Michael Rasmussen, Formand for Finans Danmark
o Har CBS og de øvrige universiteter et medansvar?
o Skal vi have den hollandske model – en ed baseret løsning?
o Skal vi have et særligt værdigrundlag baseret på en nordisk
corporate goverance model?
![Page 12: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/12.jpg)
12
Finansielt heldbred & rådgivning
Alle borgere skal have adgang til rigtig og relevant finansiel rådgivning men:
o Den generelle debat har været omkostningsfokuseret og i mindre grad
fokuseret på de langsigtede afkast (Pauls, Stolper 2016)
o 80 % af alle borgere har kun en begrænset eller ingen interesse i deres
investeringer = kontant opsparing
Finansiel rådgivning er et spørgsmål om tillid og bør fundamentalt set være
kvantitativ (fakta) baseret og neutral
![Page 13: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/13.jpg)
13
I andre sektorer er man ansvarlige for sine handlinger.
Læger: Den hippokratiske lægeed
Advokater: Kan miste deres
bestalling
Revisorer: Statsautoriserede
Bestyrelsesmedlemmer: Kan
bliver fradømt retten til at arbejde i
bestyrelser
Skal vi holde vores studerende ansvarlige?
Bankers’ Oath (Holland)
I swear that within the limits of the position I hold at any time in the banking
industry:
o I will execute my function ethically and with care;
o I will draw a careful balance between the interest of all parties associated
with the business;
o When drawing that balance, I will make the customers’ interests central;
o I will comply with the laws, regulations and codes of conduct that apply to
me;
o I will keep confidential that which has been entrusted to me;
o I will not abuse my knowledge;
o I will act openly and accountably and I know my responsibility to society;
o I will make every effort to retain and improve trust in the financial sector
![Page 14: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/14.jpg)
14
Det nordiske værdisæt
The Nordic Financial Governance Principles (Udkast)o Should client trust to be at the heart of every decision, and if yes, how?
o Should citizens have access to basic financial products and the right to receive balanced financial advice?
o Should a financial product be promoted or sold if it is not in the interest of the client?
o Should each financial institution be based on, managed, and guided by a model where long-term value
creation is at the core of its business model?
o Should pricing of financial products always be open, fair, and balanced, and should there be full openness
about all fee arrangements, both direct and indirect?
o Should we demand that sustainability must be a focal point of every investment or loan granted?
o Should board members and executives not only be deemed fit and proper but also be judged on whether
they act in line with the core values of the financial institution and its clearly defined principles?
![Page 15: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/15.jpg)
15
En kommission eller arbejdsgruppe?Den nordiske model er grundlæggende baseret på
åbenhed og dialog mellem alle aktører
Forbrugerne
Erhvervslivet
Medarbejdere
Offentligemyndigheder
Finans-sektoren
Forskning
![Page 16: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/16.jpg)
16
Det danske erhvervsliv oplevede en tilsvarende krise, da Nordisk Fjer som en
ledende global aktør, børsnoteret på København Fondsbørs, kollapsede.
Dette skete grundet svindel med regnskaber, svag selskabsledelse,
mangelfuld kontrol fra bestyrelsen mv. Resultatet blev;
o Nedsættelse af Nørby udvalget i 2001
o Anbefalinger om god selskabsledelse i 2002 (med løbende opdateringer)
o Etablering af Center for Corporate Governance i 2005
Er der lignende tilfælde med tillidskrise?
![Page 17: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/17.jpg)
17
o Der er behov for en omstilling til et nyt værdisæt
o Anbefaling fra forskergruppen er lave en kommission eller arbejdsgruppe med forskellige aktører
o Det bliver en kompleks proces, men kan løses
o CBS vil påtage sig sit ansvar og stille nye krav til de kommende studerende, som ønsker at uddanne sig til den finansielle sektor
Konklusion
![Page 18: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/18.jpg)
18
Niels Westergård-Nielsen, CCG12. September
Bankernes ansvar
![Page 19: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/19.jpg)
19
Indledning
o ”In” at tale om private virksomheders ansvar i USA og det smitter af her
o Danske virksomheder, ledere og bestyrelser er måske begyndt at tænke
mest på sig selv
o Pengeinstitutter haft et ansvar i lokalsamfundet
o Da finanskrisen kom = en banksektor, som ikke tog ansvar og som blev
reguleret mere og mere og derfor kan undskylde sig over for kunderne
o Resultatet er velkendt: Krisen, som beskæftigelsesmæssigt var dyb og
langvarig i DK
![Page 20: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/20.jpg)
20
Beskæftigelsesudviklingen i den private sektor
0
100000
200000
300000
400000
500000
600000
700000
800000
2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016
Antal ansatte ex studerende
1-9 10-49 50-249 250+
![Page 21: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/21.jpg)
21
Jobskabelse og destruktion
50000
70000
90000
110000
130000
150000
170000
190000
210000
230000
250000
2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016
Bruttoskabelse af job
1-9 10-49 50-249 250+
50000
70000
90000
110000
130000
150000
170000
190000
210000
230000
250000
2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015
Nedlæggelse af job
1-9 10-49 50-249 250+
![Page 22: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/22.jpg)
22
Nettoskabelse af job
-40000
-30000
-20000
-10000
0
10000
20000
30000
40000
2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015
Netto jobskabelse
1-9 10-49 50-249 250+
Meget svag jobvækst for alle størrelsesgrupper indtil 2014.
![Page 23: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/23.jpg)
23
Var der et finansieringsproblem?
o Survey af 4000 virksomheder, besvarelse fra ca. 1500 virksomheder
i 2011, 2012 og 2013
o Spørgsmål om finansieringen hentet fra en ECB undersøgelse
o Data blev koblet med DST registre
o Spørgsmål efterspørgselsproblemer og EK samt om deres
jobskabelse og jobnedlæggelse
![Page 24: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/24.jpg)
24
Økonomiske vanskeligheder, 2012
Vanskeligheder med at finansiere dit firmas aktiviteter
gennem de normale finansielle kanaler% af firmaer
Ingen 55.5
Marginal 15.5
Moderat 14.8
Stærkt 9.8
Meget stærkt 4.4
Dvs: Næsten 1/3 havde moderate til meget stærke finansieringsproblemer.
![Page 25: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/25.jpg)
25
Økonomiske vanskeligheder, 2012
Bank limited existing credit (s15-08-01) Number of firms
Yes 188
No 413
Total 601
Borrowing costs are too high (s15_08_03) Number of firms
Yes 162
No 416
Total 578
Bank refused to offer a new credit used for (s15_08_02) Number of firms
1. Already existing activities 119
2. New activities 107
3. Other scope 309
Total 535
![Page 26: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/26.jpg)
2012 survey
26
dy/dx Std. Err. dy/dx Std. Err.
Equity 0.00 0.00 0.00 0.00
Large_firm, > 100 0.03 0.03 0.07 0.03
Manufacturing 0.11 0.05 -0.04 0.05
Construction -0.09 0.07 0.06 0.06
Trade 0.15 0.05 -0.14 0.05
Services 0.10 0.05 -0.04 0.06
(base Transport)
Flex wage 0.05 0.06 -0.10 0.06
Danish firm -0.07 0.03 0.06 0.03
Collective contracts for
monthly workers 0.02 0.04 -0.01 0.04
Collective contracts for
hourly workers 0.06 0.05 -0.13 0.05
Flex wage and coll.
Contracts for monthly
W. -0.02 0.05 0.00 0.06
Flex wage and coll.
Contracts for hourly S. 0.04 0.07 0.05 0.07
Financial Diff 0.10 0.02 -0.06 0.03
Bonus for workers -0.04 0.02 0.07 0.03
Low competition -0.02 0.02 0.02 0.03
Probability contraction Probability expansion
09/12/14
Finansielle
vanskeligheder
meget vigtige
![Page 27: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/27.jpg)
27
Vi fandt
o At manglende finansiering = mindre jobskabelse og mere jobdestruktion
o At virksomheder, som fik kredit, men som ikke skulle have haft det, klarede sig
bedre
o At der var en klar effekt af manglende efterspørgsel
o At akkommoderende kreditpolitik og efterspørgselsstimulerende finanspolitik
kunne have hjulpet sektoren over finanskrisen
o Vi havde brug for en situation, hvor nogle virksomheder fik begrænset deres
kredit og andre ikke gjorde
![Page 28: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/28.jpg)
28
Eksperiment - medicinsk undersøgelse
o 54 banker får et påbud fra Finanstilsynet om at øge solvensen
o Påbuddet er uafhængigt af virksomhedernes økonomi
o Vi ved hvilke firmaer, der har disse banker som den eneste bankforbindelse
(Erhvervsstyrelsen og Experian)
o 89 banker og 15.000 firmaer over perioden 2010-2015
o Banker får besøg af Finanstilsynet på næsten tilfældig måde
o Effekt på virksomheden af et påbud
![Page 29: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/29.jpg)
29
Case in point
0,46
0,47
0,48
0,49
0,50
0,51
0,52
t-1 t t+1
Debt
to a
sset
s
No injunction Injunction
INJUNCTION
![Page 30: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/30.jpg)
30
Resultater
o Gældsratio (gæld/aktiver) falder med 2 % point. For nogle virksomheder kender
vi deres kortsigtede bankgæld – den går ned med 15%, hvis dens bank får et
påbud
o Lønsummen falder med 2% i virksomheder, hvis bank får påbud:
lønnedgang eller jobnedlæggelse?
o Effekten er skævt fordelt mellem bankerne og deres kunder:
o Store bankers store kunder oplever ikke effekterne
o Store bankers små kunder oplever effekterne
o Små bankers store og små kunder oplever ikke effekterne
o Dermed er der effekter af bankernes manglende finansiering
![Page 31: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/31.jpg)
31
Common sense?
o Overraskende forskning: Små banker har afgørende betydning for jobvækst
o Reaktionen på denne forskning
![Page 32: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/32.jpg)
32
Næste runde
o Vi har nu registerdata indtil 2016 Jobskabelse og nedlæggelse for hver
virksomhed
o Vi ved hvilke virksomheder, der har hvilke banker og hvilke banker, der har fået et
påbud
o Vi kan se på de reelle effekter på jobskabelse og nedlæggelse
o Adgang til bedre data om virksomhedernes lånesituation i de enkelte banker
Hvorfor?
o Bevis for at bankerne også har et medansvar for samfundsudviklingen
o Det var svært at få ørenlyd midt under Krisen og derfor vigtigt inden vi får en ny
krise
![Page 33: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/33.jpg)
Pause
16.00-16.20
![Page 34: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/34.jpg)
![Page 35: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/35.jpg)
CBS, den 12. september 2019
Bæredygtighed og bankforretning
Middelfart Sparekasse Præsentation
![Page 36: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/36.jpg)
Bestyrelsens opdrag til direktionen
Middelfart Sparekasse skal sikres et solidt økonomisk fundament, der giver grundlag for
Sparekassens fortsatte selvstændighed og udviklingsmuligheder.
Denne udfordring skal løses på grundlag af de værdier og kvaliteter, der i dag findes i
Sparekassen.
Middelfart Sparekasse skal således fortsat være en særdeles god arbejdsplads,
sparekassen skal fortsat leve op til kundernes forventninger om en særlig god rådgivning
og betjening, og endelig skal Sparekassen fortsat leve op til sit samfundsansvar.
Bæredygtighed begynder i toppen
![Page 37: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/37.jpg)
Middelfart Sparekasse Præsentation37 //
Forandringer
siden 2012
o Rentemiljøet
o Kapitalkrav
o Love og reguleringer
o Opsparingslyst
o Tillidskrise.
![Page 38: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/38.jpg)
![Page 39: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/39.jpg)
En samfundsambition
som udgangspunkt
![Page 40: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/40.jpg)
Vores samfundsambition
”Det er en helt naturlig del af vores DNA at tænke på andre end os selv.
Det har vi formuleret i vores samfundsambition – vores bidrag til et bedre
og stærkere samfund. Det er en sætning, vi alle kender, og styrken er
netop, at vores ambition læner sig op ad den tilgang, vi altid har haft til at
drive sparekasse: Til fælles bedste.”
Middelfart Sparekasse Præsentation40 //
![Page 41: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/41.jpg)
Vores fundament
![Page 42: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/42.jpg)
![Page 43: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/43.jpg)
![Page 44: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/44.jpg)
![Page 45: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/45.jpg)
Reason to be License to be
![Page 46: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/46.jpg)
Kulturen kommer under pres –
banen for selvledelse bliver mindre
![Page 47: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/47.jpg)
![Page 48: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/48.jpg)
Virker det?
o ”I Middelfart Sparekasse hersker en
ualmindeligt stor ansvarsfølelse.
Ansvaret omfatter både kolleger og
lokalsamfund. ”
Middelfart Sparekasse Præsentation48 //
Anne-Christine Rosfeldt Lorentzen
ph.d.-stipendiat i ledelse og kommunikation
ved Aarhus Universitet
![Page 49: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/49.jpg)
Tak for ordet
Middelfart Sparekasse Præsentation49 //
![Page 50: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/50.jpg)
Department
Of
DigitalizationProfessor Jan Damsgaard
Konkurrenceevne, strategi og
innovation i banker
![Page 51: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/51.jpg)
Department
Of
Digitalization
Jan Damsgaard, 2019
McKinsey: a future that works
• 40 procent af vores arbejde kan
automatiseres via eksisterende
teknologier
• Det rammer både højtuddannede og
lavt uddannede men ikke lige hårdt
• I rapporten anslås det at 36 procent af
arbejdet i finanssektoren kan
automatiseres
McKinsey 2017
![Page 52: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/52.jpg)
Department
Of
Digitalization
Jan Damsgaard, 2019
Det er ikke et nul sums spil
McKinsey 2017
![Page 53: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/53.jpg)
Department
Of
Digitalization
Jan Damsgaard, 2019
Kompetencerådet for
finanssektoren
• Finansforbundet og FA
• Den hastigt stigende forandring på
det finansielle arbejdsmarked skyldes
megatrends som f.eks. digitalisering,
globalisering og disruption.
• Hvad skal vi leve af i fremtiden?
• Hvordan skal vi leve i fremtiden?
![Page 54: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/54.jpg)
Department
Of
Digitalization
Jan Damsgaard, 2019
Behov for banker
• Mega trends
– Produkt til service
– Eje til Leje
• Udfordrer privatbankernes
hovedaktiviteter
– Huskøb, bilkøb, større indkøb samt
forsikring
• Betalinger
• Men også selve penge systemet
– Libra – en ny verdensvaluta
![Page 55: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/55.jpg)
Slut med tyveri
![Page 56: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/56.jpg)
Department
Of
Digitalization
Jan Damsgaard, 2019
Smart Money• What can be purchased
• Who can purchase
• When someone can purchase
• Where something can be purchased
• Whom can be payee
• Implications for
– Pocket money
– Welfare money
– AML
– Corruption
– Taxation
![Page 57: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/57.jpg)
Department
Of
Digitalization
Jan Damsgaard, 2019
![Page 58: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/58.jpg)
Paneldiskussion
Martin Nørholm Baltser – Middelfart SparekasseJesper Berg – Finanstilsynet
Ulrik Nødgaard – Finans Danmark
Moderator: Søren Linding
![Page 59: Velkommen Nordic Finance and the Good Society – er der ... · Nikolaj Malchow-Møller, rektor. 3 Lars Ohnemus, CCG Principperne i den nordiske finansielle governance model](https://reader036.vdocuments.us/reader036/viewer/2022063003/5f74fb5d42a6f94852121343/html5/thumbnails/59.jpg)
Opstart af Nordic Finance and the Good Society del II i efteråret 2019