2012 financial snapshot

7/31/2019 2012 Financial Snapshot

http://slidepdf.com/reader/full/2012-financial-snapshot 1/24

Jafefmae`]few}lny

Nmyncds 3753



Jafefmae`]few}lny

Ecnty yld Jafefmae` ]few}lny

Yld Jafefmae` ]few}lny wsnzaid} ef}xds} yn sdutdfy`q

e}kdi utd}yanf} sdhesiafh BnINY‑} jfefmd}& Yla} inmtbdfy

wsnzaid} afnsbeyanf ns j}me` qdes 3753&

A qnt lezd efq utd}yanf} mnfmdsfafh yla} sdwnsy w`de}d

mnfyemy BnINY‑} Jafefmae` ]dszamd} Iaza}anf ey

,48=! 43:"3484&

Nts ba}}anf a} yn wsnzaid e xnsì"mè}} ysef}wnsyeyanf d|wdsadfmd

yley idàhly} nts mt}ynbds} efi wsnbnyd} e wsn}wdsnt} Ba}}ntsa&

BnINY‑} Ba}}anf

Jafefmae` ]few}lny " Nmyncds 3753



Jafefmae` ]few}lny " Nmyncds 3753 3

Yec`d nj Mnfydfy}

Ysef}wnsyeyanf Jtfiafh

Csdekinxf nj )3&= Ca``anf Ja}me` Qdes 3753 Sdzdftd} =Csdekinxf nj )3&: Ca``anf Ja}me` Qdes 3753 D|wdfiaytsd} 9

Sdzdftd jns Snei} efi Csaihd} Bt`yabnie` Lahlxeq ]ejdyq " Yec`d 4D|wdfiaytsd} jns Snei} efi Csaihd} Bt`yabnie` Lahlxeq ]ejdyq " Yec`d :Jdidse` Eai Ewwnsyanfbdfy} ce}di nf ]ejd Emmntfyec`d J`d|ac`d Djjamadfy Ysef}wnsyeyanfDutayq Emy? E @dhemq jns T}ds} ,]EJDYDE"@T! 8Seyan nj Jdidse` Lahlxeq Yst}y Jtfi Weqbdfy} Afyn Jtfi z}& Ewwnsyanfbdfy} efiE``nmeyanf} Nty nj Jtfi 1]tbbesq nj ]yeyd Snei Cnfi Jafefmafh Wsnhseb 57Lahlxeq T}ds Jdd} yn @nme` Hnzdsfbdfy} cq Ja}me` Qdes 55

Ysef}wnsyeyanf Jemy}

]tbbesq nj Emyte` efi Wsnodmydi Mnf}ystmyanf Exesi} efi Mnfysemyns Weqbdfy} 53Ba}}ntsa‑} ]yeyd efi Jdidse` Jtd` Ye| Seyd} efi Jtd` Ye| La}ynsq 5=Mnbwesa}nf nj Ba}}ntsa‑} Mnfyahtnt} ]yeyd} Jtd` Ye| ]e`d} Ye| Seyd} * ]yeyd Lahlxeq Ba`d} 59Ba}}ntsa Zdlam`d Sdha}yseyanf} efi @amdf}di Isazds} Ja}me` Qdes 3753 54Fdy Bnyns Jtd` He``nf} Ye|di 5:Ia}ysactyanf nj Lahlxeq T}ds Jdd} Ja}me` Qdes 3753 58Wnydfyae` Ysef}wnsyeyanf Sdzdftd Nwyanf} ” Bnyns Jtd` Ye| 5<Wnydfyae` Ysef}wnsyeyanf Sdzdftd Nwyanf} ” ]e`d} efi T}d Ye| 51Wnydfyae` Ysef}wnsyeyanf Sdzdftd Nwyanf} ” Bnyns Zdlam`d efi Isazds @amdf}afh Jdd} efiE`ydsfeyazd Jtd` Idme` Jdd} 37Snei efi Csaihd Jtfiafh J`nxmlesy 35



Jafefmae` ]few}lny " Nmyncds 3753 =


Csdekinxf nj )3&= Ca`ànf Ja}me` Qdes 3753 Sdzdftd},In`ès} af ba`ànf}!

Fnyd}?5 Jdidse` afm`tid} sdzdftd sdmdazdi jsnb sdabcts}dbdfy} jns lahlxeq mnf}ystmyanf yld EbdsamefSdmnzdsq efi Sdafzd}ybdfy Emy ,ESSE! efi bt`yabnie` wsnodmy} e} xd`` e} lahlxeq }ejdyq hsefy}&Yld ynye` jns yla} meydhnsq e`}n afm`tid} jdidse` jtfi} yley j`nx ylsnthl BnINY yn `nme` hnzdsfbdfy}&3 Jtd` ye|d} sdwsd}dfy yld }yeyd }lesd nj sdzdftd sdmdazdi jsnb Ba}}ntsa‑} 58"mdfy wds he``nf jtd` ye| nfhe}nàfd he}nln` efi iad}d` jtd`} efi 1"mdfy wds he``nf ye| nf ezaeyanf jtd`&= Zdlam`d efi isazds àmdf}afh efi bt`yabnie` jdd} afm`tid yld }yeyd }lesd nj sdzdftd sdmdazdi jsnbàmdf}afh bnyns zdlam`d} efi isazds} efi jdd} jns sea`snei sdhtèyanf&9 ]e`d} efi t}d ye|d} sdwsd}dfy yld }yeyd }lesd nj sdzdftd sdmdazdi jsnb Ba}}ntsa‑} 9&334 wdsmdfy ye|

seyd nf bnyns zdlam`d wtsmle}d} efi `de}d}& E }be`` wnsyanf )4&: ba`ànf nj yla} meydhnsq a} jns }e`d}ye| nf ezaeyanf ody jtd`&4 Mn}y sdabcts}dbdfy} afydsd}y efi ba}md`èfdnt} sdzdftd afm`tid afydsd}y desfdi nf afzd}ydi jtfi}}e`d nj }tsw`t} wsnwdsyq efi d|md}} sahly nj xeq efi mnf}ystmyanf mn}y sdabcts}dbdfy} jsnb `nme` efinylds }yeyd hnzdsfbdfy}&: Hdfdse` Sdzdftd xe} ewwsnwsaeydi cq yld Ba}}ntsa Hdfdse` E}}dbc`q jns bt`yabnie` wsnhseb}&

]ntsmd? BnINY&

Jdidse`5

)573994$

Jtd` Ye|d}3

)91833$

Zdlam`d * Isazds@amdf}afh *

Bt`yabnie` Jdd}=

)38353$

Bnyns Zdlam`d]e`d} * T}d Ye|d}9

)3<453$

Mn}ySdabcts}dbdfy}Afydsd}y * Ba}m&4

)584<$

Hdfdse` Sdzdftd:

)15$





Csdekinxf nj )3&: Ca`ànf Ja}me` Qdes 3753 D|wdfiaytsd},In`ès} af ba`ànf}!

Fnyd}?5 Mnf}ystmyanf afm`tid} mnfysemyns weqbdfy} yn mnf}ystmy efi id}ahf snei} efi csaihd} e} xd`` e}wds}nfe` }dszamd} jsafhd cdfdjay} efi d|wdf}d efi dutawbdfy jns BnINY dbw`nqdd} dfhehdi afmnf}ystmyanf emyazayad}&3 ]q}ydb Befehdbdfy afm`tid} yld mn}y nj wds}nfe` }dszamd} jsafhd cdfdjay} d|wdf}d efi dutawbdfyefi wsnhseb} sdutasdi yn beafyeaf lahlxeq} efi csaihd} Bnyns Messads ]dszamd} efi Lahlxeq ]ejdyq&= Idcy }dszamd afm`tid} yld wsafmawe` efi afydsd}y weqbdfy} jns cnfi} a}}tdi cq yld Ba}}ntsa Lahlxeq}efi Ysef}wnsyeyanf Mnbba}}anf ,BLYM!&9 Nylds }yeyd ehdfmad} afm`tid} ewwsnwsaeydi d|wdfiaytsd} nj yld Ba}}ntsa ]yeyd Lahlxeq Weysn` efi yldBa}}ntsa Idwesybdfy nj Sdzdftd&4 J`ddy Jemaàyad} * Afjnsbeyanf ]q}ydb} afm`tid} yld mn}y nj wds}nfe` }dszamd} jsafhd cdfdjay} efid|wdf}d efi dutawbdfy sdutasdi yn beafyeaf BnINY‑} j`ddy, ctaìafh}, efi afjnsbeyanf ydmlfn`nhq}q}ydb}&: Bt`yabnie` afm`tid} wds}nfe` }dszamd} jsafhd cdfdjay} d|wdf}d efi dutawbdfy efi wsnhseb}sdutasdi yn }twwnsy e`ydsfeyazd ysef}wnsyeyanf bnid} }tml e} eas xeydsxeq} ysef}ay sea` efi jsdahly&8 Eibafa}yseyanf afm`tid} yld mn}y nj wds}nfe` }dszamd} jsafhd cdfdjay} efi d|wdf}d efi dutawbdfy jnsct}afd}} tfay} }twwnsyafh yld nwdseyanf} nj BnINY&

]ntsmd? BnINY&

Mnf}ystmyanf5

)59=<4:$

]q}ydbBefehdbdfy3

)94458$

Idcy ]dszamd=

)38955$

Nylds ]yeydEhdfmad}9

)3951$

J`ddy Jemaàyad} *Afjnsbeyanf

]q}ydb}4

)87=$

Bt`yabnie`:

):=3$

Eibafa}yseyanf8

)983$





Sdzdftd jns Snei} efi Csaihd} Bt`yabnie` Lahlxeq ]ejdyq,In`ès} af ylnt}efi}!

nINY‑} jtfiafh mnbd} jsnb cnyl }yeyd efi jdidse` }ntsmd}& Bn}y nj yld bnfdq a} idiameydi cqjdidse` èx ns yld }yeyd mnf}yaytyanf efi }yeytyd} yn }wdmajam wtswn}d}& Afm`tidi cd`nx esd yld jtfi}ezeaèc`d jns snei} efi csaihd} xlaml }yefi ewwsnwsaeydi xaylnty `dha}èyazd emyanf efi bafabeèbntfy} jns nylds ysef}wnsyeyanf bnid} ns wsnhseb} xlaml esd afj`tdfmdi cq yld Mnbba}}anf ctyewwsnwsaeydi cq yld Hdfdse` E}}dbc`q&

Sdzdftd ,Snei efi Csaihd! 377< 3771 3757 3755 3753

Jtd` Ye| )437983 )911938 )4751:8 )4754=5 )91:975

Zdlam`d.Isazds‑} @amdf}afh Jdd} 3858:8 3:9<<= 3:4545 3:4875 3:173:

]e`d} efi T}d Ye| 348978 3==:<7 39=449 3:3<44 38:93=

Afydsd}y efi Ba}md`èfdnt} 594=73 5<::<1 5<=3:< 587817 5835<4

Jdidse` Sdabcts}dbdfy5

<18518 <98173 55538<7 54<9::= 149511Cnfi Wsnmddi} 497<85 5999:1 5578:11 7 7

Ynye` Sdzdftd )3:==75: )3588747 )=959951 )38<4497 )35:<3=9

Sdzdftd ,Bt`yabnie`! 377< 3771 3757 3755 3753

Ezaeyanf Jtd` )=3< )518 )398 )39< )3<:

@amdf}d Jdd} efi Wdsbay} 377: 35:5 5435 5145 3719

]e`d} efi T}d Ye| 557:8 837= :45< 8=:7 <9=<

]yeyd Hdfdse` Sdzdftd Jtfi 5=987 5:391 55<<3 57=5= 154:

Afydsd}y efi Ba}md`èfdnt} 31=9 =78: 3=48 51=1 3<<1

Jdidse` Sdabcts}dbdfy

3

98191 91787 <91:9 99::7 9918:Ynye` Sdzdftd= )88849 )8814: )5789<1 )::985 ):8<=1

Sdzdftd ,Lahlxeq ]ejdyq! 377< 3771 3757 3755 3753

@amdf}d Jdd} efi Wdsbay} )=87 )=<= )=8< )=:8 )=<3

Afydsd}y efi Ba}md`èfdnt} 31 =7 9 5= 3=

Jdidse` Hsefy} 59141 397:5 35599 5:838 39931

Ynye` Sdzdftd9 )54=4< )39989 )3543: )58578 )39<=9

Fnyd}?5

Jdidse` sdabcts}dbdfy afm`tid} sdzdftd sdmdazdi jns sdabcts}dbdfy nj snei efi csaihd efi yld EbdsamefSdmnzdsq efi Sdafzd}ybdfy Emy ,ESSE! wsnodmy}&3 Jdidse` sdabcts}dbdfy afm`tid} sdzdftd sdmdazdi jns sdabcts}dbdfy nj bt`yabnie` efi yld Ebdsamef Sdmnzdsqefi Sdafzd}ybdfy Emy ,ESSE! wsnodmy}&= Ynye` sdzdftd afm`tid} yld jn``nxafh jtfi}? Bt`yabnie` Nwdseyanf}"Jdidse` ]yeyd Ysef}wnsyeyanf EzaeyanfYst}y ]yeyd Ysef}wnsyeyanf E}}a}yefmd Sdzn`zafh Hseid Msn}}afh ]ejdyq Emmntfy Sea`snei D|wdf}d @ahly Sea`]ejdyq efi Hdfdse` Sdzdftd&9 Ynye` sdzdftd afm`tid} yld jn``nxafh jtfi}? Lahlxeq ]ejdyq Jdidse` Bnyns Messads ]ejdyq E}}a}yefmd Wsnhseb"Jdidse` efi yld Bnynsmqm`d ]ejdyq Yst}y Jtfi&

]ntsmd? BnINY&



Jafefmae` ]few}lny " Nmyncds 3753 :


D|wdfiaytsd} jns Snei} efi Csaihd} Bt`yabnie` Lahlxeq ]ejdyq,In`ès} af ylnt}efi}!

BnINY‑} èshd}y d|wdfiaytsd meydhnsq a} yld mnf}ystmyanf wsnhseb& Yld mnf}ystmyanf wsnhsebd|wdfiaytsd} afm`tid mnfysemyns weqbdfy} dfhafddsafh sdabcts}dbdfy yn nme` dfyayad} jns emmd`dseyanfnj wsnodmy} sahly nj xeq weqbdfy} efi jdidse` we}}"ylsnthl yn nme` wtcàm ehdfmad}& Nyldsd|wdfiaytsd} afm`tid nwdseyafh mn}y} idcy }dszamd efi mn}y} jns yld Lahlxeq Weysn` efi Idwesybdfy nj Sdzdftd& D|wdfiaytsd} jns bt`yabnie` efi lahlxeq }ejdyq esd e`}n }lnxf cd`nx&

D|wdfiaytsd} ,Snei efi Csaihd! 377< 3771 3757 3755 3753

Mnf}ystmyanf Wsnhseb )53378<1 )5=88753 )594989< )5=15=1: )5=75<5=

Mnf}ystmyanf Nwdseyafh Mn}y} 54=4:5 54=785 5:5985 54<891 5=:444

Beafydfefmd 9=:1:1 9:1175 985731 9877:5 9=77:3

J`ddy Jemaàyad} * Afjn& ]q}ydb} 57:=95 579:=4 555445 1:183 87557

Idcy ]dszamd 5:8:37 51<9<8 351755 3<=918 38=48:

Eibafa}yseyanf 9:<7< 91359 91943 9<<99 9:<4<

Nylds ]yeyd Ehdfmad} 51<499 5185=5 518:8= 33:34= 39748:

Ynye` D|wdfiaytsd} )3==7:=3 )3491945 )3::91=4 )3:84883 )3911447

D|wdfiaytsd} ,Bt`yabnie`! 377< 3771 3757 3755 3753

Nwdseyafh Mn}y} )3494 )=757 )3:43 )3:47 )3<5=

Ysef}ay =3494 =87<7 44494 ==3:4 =3<=5

Sea` 1871 57=17 545:7 1=55 57:=3

Ezaeyanf 31998 3::98 =:784 517=5 5:=8:Wnsy"Xeydsxeq 5491 937= 35=4 5954 948

]YES Jtfi @nef <14 184 7 5777 7

Ynye` D|wdfiaytsd} )8::17 )<3=74 )5554:8 ):::83 ):=571

D|wdfiaytsd} ,Lahlxeq ]ejdyq! 377< 3771 3757 3755 3753

Nwdseyafh Mn}y} )4=: ):71 )439 )454 )9:3

]ejdyq Wsnhseb} 59144 3=<=1 35793 5::=9 39=1<

Ynye` D|wdfiaytsd}5 )54915 )3999< )354:: )58591 )39<:7

Fnyd}?5 Ynye` d|wdfiaytsd} afm`tid yld jn``nxafh jtfi}? Lahlxeq ]ejdyq Bnyns Messads ]ejdyq E}}a}yefmdWsnhseb"Jdidse` efi yld Bnynsmqm`d ]ejdyq Yst}y Jtfi&

]ntsmd? BnINY&





Jdidse` Eai Ewwnsyanfbdfy} ce}di nf ]ejd Emmntfyec`d J`d|ac`dDjjamadfy Ysef}wnsyeyanf jns Dutayq Emy? E @dhemq jns T}ds},]EJDYDE"@T!

,In`ès} af ba`ànf}!

Jdidse` jtfi} esd hdfdseydi cq yld jdidse` jtd` ye| ” 5<&9 mdfy} wds he``nf jns he}nàfd efi 39&9mdfy} wds he``nf jns iad}d`& Jdidse` jtd` ye|d} esd idwn}aydi afyn yld Lahlxeq Yst}y Jtfi efiewwnsyanfdi cemk yn }yeyd} zae jdidse` etylnsaeyanf ca``}& Yld ebntfy Ba}}ntsa a} ewwnsyanfdi a}sditmdi cq yld mnfhsd}}anfe``q abwn}di ncàheyanf àbayeyanf xlaml wèmd} e mdaàfh nf yld ebntfyxd mef mnbbay yn wsnodmy}& La}ynsame``q ewwsn|abeyd`q 17 wdsmdfy a} ezeaèc`d yn ncàheyd&

Jdidse` jtfi} esd sdmdazdi nf e sdabcts}dbdfy ce}a}& BnINY }wdfi} }yeyd jtfi} yn ctaì wsnodmy}efi sdutd}y} sdabcts}dbdfy jsnb yld Jdidse` Lahlxeq Eibafa}yseyanf& Yld jn``nxafh mlesy à}y}yld ebntfy} ewwnsyanfdi yn Ba}}ntsa af deml meydhnsq jns yld è}y jazd qdes} tfids ]EJDYDE"@T&

Yld jdidse` jtfiafh meydhnsad} mnfyeaf j`d|acaàyq yn ysef}jds in`ès} cdyxddf meydhnsad} yn jtfi]yeydxaid Ysef}wnsyeyanf Abwsnzdbdfy Wsnhseb ,]YAW! wsnodmy}& Afiazaite` ]YAW wsnodmy} mefcd dàhac`d jns bt yaw`d jtfiafh meydhnsad}& ]EJDYDE"@T d|wasdi nf ]dwydbcds =7 3771&Yldsd lezd cddf d`dzdf d|ydf}anf} xayl )=9&4 ca`ànf ysef}jdssdi jsnb yld Hdfdse` Jtfi afyn yldLahlxeq Yst}y Jtfi yn beafyeaf jtfiafh `dzd`}& Yld è}y d|ydf}anf d|wasdi nf ]dwydbcds =7 3753&Yld fdx jdidse` etylnsaeyanf Bnzafh Eldei jns Wsnhsd}} af yld 35}y Mdfytsq ,BEW"35! xe}}ahfdi afyn èx cq yld Wsd}aidfy nf Ot`q : 3753 efi xa`` wsnzaid jtfiafh jns }tsjemd ysef}wnsyeyanfwsnhseb} jns ja}me` qdes} 375= efi 3759&

Ewwnsyanfbdfy Meydhnsq,}dd jn``nxafh wehd! 377< 3771 3757 3755 3753

Afyds}yeyd Beafydfefmd ,AB! 5:7&5 5:9&1 5<5&9 513&1 5<7&3

Feyanfe` Lahlxeq ]q}ydb ,FL]! 58<&= 5<9&< 37=&= 35:&3 375&1]tsjemd Ysef}wnsyeyanf Wsnhseb ,]YW! 514&5 51<&1 35<&: 3==&5 358&8

Lahlxeq efi Csaihd ,LCW! 597&4 595&4 544&4 5::&8 544&=Mnfhd}yanf Bayaheyanf * Eas Uteàyq,MBEU! 37&1 35&9 3=&4 34&3 3=&4Sdmsdeyanfe` Ysea`} 5&4 5&4 5&9 5&< 5&1

Bdysnwnàyef Wèffafh ,BW! 9&: 9&8 9&8 4&9 9&9

]yeydxaid Wèffafh * Sd}desml ,]WS! 54&1 5:&= 5:&4 5<&4 5:&1Lahlxeq ]ejdyq Abwsnzdbdfy ,L]AW! =4&: =4&: =:&8 =1&: =:&:Sea`.Lahlxeq Msn}}afh} :&7 4&< 4&< :&8 4&9

]ejd Sntyd} yn ]mlnn` ,]SY]! 3&: =&= =&= =&1 =&5

Lahl Wsansayq Wsnodmy} ,LWW! 83&3 85&< 7&7 7&7 7&7Dutayq Cnft} ,DC! :4&8 :8&9 :8&9 87&7 :8&3Lahl Sa}k Stse` Snei} ,LSSSW! 3&9 3&= 3&9 3&9 3&9

Sdia}ysactydi Jtfi}5 7&7 7&7 4:&: 7&7 3&:

Ynye` )175&9 )137&3 )188&5 )1<3&9 )151&5

Fnyd}?5Af 3757 )4:&: ba`ànf xe} ezeaèc`d af sdia}ysactydi jtfi} yn cd t}di af efq meydhnsq nj ewwnsyanfdijtfi}& Af 3755 yld sdia}ysactydi jtfi} xdsd ia}ysactydi ebnfh e`` meydhnsad} cq yld Jdidse` LahlxeqEibafa}yseyanf ,JLXE! ey yld yabd nj etylnsaeyanf&



Jafefmae` ]few}lny " Nmyncds 3753 <

Ewwnsyanfbdfy} esd }tcodmy yn Ncàheyanf @abayeyanf& Ncàheyanf @abayeyanf a} e sd}ysamyanf ns‐mdaàfh‒ nf yld ebntfy nj jdidse` e}}a}yefmd yley beq cd mnbbayydi itsafh e }wdmajadi yabdwdsani& La}ynsame``q, Ba}}ntsa‑} ncàheyanf àbayeyanf le} ezdsehdi 17 wdsmdfy& ]n e} efd|ebw`d xayl 3753 ewwnsyanfbdfy} nj )151&5 ba`ànf xd xntì cd ec`d yn mnbbay efi }wdfiecnty )<38&3 ba`ànf nf wsnodmy}&

Yld ewwnsyanfbdfy meydhnsad} tfids ]EJDYDE"@T afm`tid Afyds}yeyd Beafydfefmd ,AB!

Feyanfe` Lahlxeq ]q}ydb ,FL]! ]tsjemd Ysef}wnsyeyanf ,]YW! Lahlxeq efi Csaihd ,LCW!Mnfhd}yanf Bayaheyanf * Eas Uteàyq ,MBEU! Sdmsdeyanfe` Ysea`} Bdysnwnàyef Wèffafh,BW! ]yeydxaid Wèffafh efi Sd}desml ,]WS! Lahlxeq ]ejdyq Abwsnzdbdfy} ,L]AW!Sea`.Lahlxeq Msn}}afh} ]ejd Sntyd} yn ]mlnn`} ,]SY]! Lahl Wsansayq Wsnodmy} ,LWW!Dutayq Cnft} ,DC! efi Lahl Sa}k Stse` Snei} Wsnhseb ,LSSSW!&

Afyds}yeyd Beafydfefmd a} sd}tsjemafh sd}ynseyanf sdlecaàyeyanf efi sdmnf}ystmyanf nj afyds}yeyd sntyd}& Feyanfe` Lahlxeq ]q}ydb a} idjafdi e} yld mnf}ystmyanf sdmnf}ystmyanfsd}tsjemafh sd}ynseyanf efi sdlecaàyeyanf nj FL] sntyd} xlaml esd sntyd} id}ahfeydi cqMnfhsd}} e} sneixeq} abwnsyefy yn yld feyanf‑} dmnfnbq, idjdf}d efi bncaàyq& ]tsjemdYsef}wnsyeyanf a} yld mnf}ystmyanf sdmnf}ystmyanf sdlecaàyeyanf sd}tsjemafh sd}ynseyanf efi

nwdseyanfe` abwsnzdbdfy} jns lahlxeq} efi csaihd} afm`tiafh ysef}wnsyeyanf dflefmdbdfy}}tml e} èfi}mewafh efi nylds }mdfam cdetyajameyanf wdid}ysaef efi camqm`d jemaàyad} efila}ynsam wsd}dszeyanf& Lahlxeq efi Csaihd afm`tid yld sdlecaàyeyanf ns ynye` sdwèmdbdfy nj }ystmytse``q idjamadfy ns jtfmyanfe``q nc}n`dyd lahlxeq csaihd}& Sdlecaàyeyanf bt}y sd}ynsd yld}ystmytse` afydhsayq e} xd`` e} mnssdmy efq beons }ejdyq idjdmy}& Sdwèmdbdfy bt}y cd af yld}ebd hdfdse` ysejjam mnssains& Mnfhd}yanf Bayaheyanf * Eas Uteàyq afm`tid} ysejjambefehdbdfy bnfaynsafh efi mnfhd}yanf sdàdj }yseydhad} yn e}}a}y esde} id}ahfeydi e} fnf"eyyeafbdfy tfids yld M`def Eas Emy Ebdfibdfy} nj 5117& Sdmsdeyanfe` Ysea`} a} jns yldidzd`nwbdfy mnf}ystmyanf beafydfefmd efi sdlecaàyeyanf nj ysea`} efi ysea` jemaàyad}&Bdysnwnàyef Wèffafh a} jns ysef}wnsyeyanf wèffafh emyazayad} yn idzd`nw bdysnwnàyef esdeysef}wnsyeyanf wèf} efi ysef}wnsyeyanf abwsnzdbdfy wsnhseb}& ]yeydxaid Wèffafh *

Sd}desml afm`tid} ysef}wnsyeyanf wèffafh emyazayad} yn idzd`nw yld }yeydxaid ysef}wnsyeyanfabwsnzdbdfy wsnhseb& Ay e`}n afm`tid} }ytiad} sd}desml efi yseafafh nf dfhafddsafh }yefiesi}efi mnf}ystmyanf beydsae`}& Lahlxeq ]ejdyq Abwsnzdbdfy} a} jns lahlxeq }ejdyqabwsnzdbdfy} yn dàbafeyd leesint} sneixeq}& Sea`.Lahlxeq Msn}}afh} a} jns lahlxeq}ejdyq abwsnzdbdfy} yn bayaheyd leesi} met}di cq sea`"lahlxeq hseid msn}}afh}& ]ejd Sntyd}yn ]mlnn` afm`tid} afjse}ystmytsd efi fnf"afjse}ystmytsd sdèydi wsnodmy} yley xa`` }tc}yefyae``qabwsnzd yld ecaàyq jns }ytidfy} yn xe`k efi camqm`d yn }mlnn`& Lahl Wsansayq Wsnodmy} esd}wdmajadi cq Mnfhsd}}& Dutayq Cnft} df}tsd} yley deml }yeyd sdmdazd} e }wdmajam }lesd nj yldbeons lahlxeq wsnhseb} ce}di nf mnfysactyanf} yn yld lahlxeq emmntfy nj yld lahlxeq yst}yjtfi& Yld jtfi} mef cd t}di jns efq nj yld wsnhseb} à}ydi ecnzd& Lahl Sa}k Stse` Snei} Wsnhseb a} jns yld mnf}ystmyanf efi nwdseyanfe` abwsnzdbdfy} nf sneixeq} jtfmyanfe``q

mè}}ajadi e} e stse` beons ns bafns mn``dmyns ns e stse` `nme` snei yn emladzd e }ahfajamefysditmyanf af ysejjam jeyeàyad} efi afmewemayeyafh afotsad}&

]ntsmd? Wsdwesdi cq BnINY ce}di nf ebntfy} sdmdazdi ns etylnsadi tfids ]EJDYDE"@T&





Seyan nj Jdidse` Lahlxeq Yst}y Jtfi Weqbdfy} Afyn Jtfi z}&Ewwnsyanfbdfy} efi E``nmeyanf} Nty nj Jtfi,In`ès} af ylnt}efi}!

Yld mlesy cd`nx }lnx} Ba}}ntsa le} sdmdazdi bnsd jtfiafh jsnb yld Lahlxeq Yst}y Jtfiylef xe} mnfysactydi af lahlxeq ye|d} afyn yld Jtfi& Jns d|ebw`d af ja}me` qdes 3757Ba}}ntsa sdmdazdi )5&94 jns dzdsq in`ès mnfysactydi afyn yld Lahlxeq Yst}y Jtfi& Lnxdzdsaf ja}me` qdes 377= xd iai fny sdmdazd e jt`` )5&77 af sdytsf&

Seyan nj Jdidse` Lahlxeq Yst}y Jtfi Weqbdfy} Afyn yld Jtfi z}& Ewwnsyanfbdfy} efiE``nmeyanf} Nty nj yld Jtfi5

]tssntfiafh ]yeyd} 3773 377= 3779 3774 377: 3778 377< 3771 3757

Eskef}e} 5&35 5&54 5&51 5&5= 5&3= 5&3= 5&93 5&4< 5&43A`àfna} 5&5: 7&1: 7&11 7&1= 5&79 5&35 5&31 5&=: 5&=:

Anxe 5&38 5&71 5&71 5&77 5&74 5&79 5&33 5&=8 5&=9

Kef}e} 5&=8 5&7< 5&39 5&5< 5&3= 5&5< 5&3< 5&=5 5&=8

Kdfytmkq 5&35 5&7= 5&78 5&75 5&74 5&57 5&3: 5&95 5&=<

Ba}}ntsa 5&57 7&1< 5&78 5&79 5&58 5&54 5&=5 5&=1 5&94

Fdcse}ke 5&37 5&79 5&59 5&7< 5&5: 5&54 5&=5 5&=: 5&93

Nkèlnbe 5&75 7&13 5&7< 5&31 5&34 5&3: 5&=8 5&95 5&93

Ydffd}}dd 5&78 7&17 5&79 5&77 5&77 5&55 5&3= 5&31 5&=4

Fnyd}?5

Weqbdfy} afyn yld Jtfi afm`tid nf`q yld fdy lahlxeq t}ds ye| sdmdawy} efi jafd} efi wdfe`yad}idwn}aydi af yld Lahlxeq Emmntfy nj yld Jdidse` Lahlxeq Yst}y Jtfi& Ewwnsyanfbdfy} efie``nmeyanf} nty nj yld jtfi afm`tid} e`` jtfi} ewwnsyanfdi ns e``nmeydi jsnb yld Lahlxeq Yst}y Jtfid|mdwy xldsd JLXE ind} fny iasdmy`q e``nmeyd yld jtfi} yn yld }yeyd} d&h& wnsyanf} nj AfiaefSd}dszeyanf Snei} efi }ejdyq wsnhseb}&

]ntsmd? Jdidse` Lahlxeq ]yeya}yam} ]dsad} 3757&





]tbbesq nj ]yeyd Snei Cnfi Jafefmafh Wsnhseb

,In`ès} af ba`ànf}!

Cnfi jafefmafh e``nxdi BnINY yn wsnzaid btml fddidi afjse}ystmytsd abwsnzdbdfy} yn yld ysezdàfhwtcàm }nnfds ylef yseiayanfe` jtfiafh e``nxdi& Ctaìafh wsnodmy} }nnfds sd}t`y} af mn}y }ezafh} cqsditmafh wsnodmy afjèyanf mn}y} xla`d eizefmafh dmnfnbam idzd`nwbdfy abwsnzafh }ejdyq efieiisd}}afh mnfhd}yanf& Yld Ba}}ntsa Hdfdse` E}}dbc`q etylnsadi BnINY yn a}}td )3&34 ca`ànf afcnfi} af 3777& BnINY a}}tdi cnfi} af ja}me` qdes} 3775"377= ynyeàfh )178 ba`ànf sdjdssdi yn e}}dfans adf cnfi}&

Znyds} ewwsnzdi Ebdfibdfy = af 3779 etylnsaafh BnINY yn a}}td cnfi} cq idwn}ayafh zdlam`d }e`d}ye|d} wsdzant}`q idwn}aydi af yld }yeyd‑} Hdfdse` Sdzdftd Jtfi afyn e fdx`q msdeydi ]yeyd Snei Cnfi

Jtfi& Yld Ebdfibdfy = sdzdftd} esd yn cd t}di jns wsafmawe` efi afydsd}y weqbdfy} nfEbdfibdfy = idcy& BnINY a}}tdi )5&1< ca`ànf nj Ebdfibdfy = cnfi} jsnb ja}me` qdes} 3774"3757& Yld cnfi} a}}tdi in fny afm`tid sdjtfiafh cnfi}&

Af ja}me` qdes 3771 BnINY }nì )593 ba`ànf nj cnfi} jns e wnsyanf nj yld fdx Afyds}yeyd :9 eid}ahf"ctaì wsnodmy af yld ]y& @nta} sdhanf& Jns yld jas}y yabd BnINY }dmtsdi cnfi} wsabesa`qxayl jdidse` jtfi} seylds ylef }yeyd jtfi}& Yld}d cnfi} esd me``di Hsefy Efyamaweyanf SdzdftdZdlam`d ,HESZDD! cnfi}& Af ja}me` qdes 3757 BnINY }nì )577 ba`ànf eiiayanfe` HESZDDcnfi} jns yld fdx Ba}}a}}awwa Sazds Csaihd wsnodmy efi ):<4 ba`ànf jns yld ]ejd efi ]ntfiCsaihd Abwsnzdbdfy Wsnhseb&

Fnyd?Yld BLYM le} )=&5 ca`ànf nj cnfi} nty}yefiafh e} nj Otfd =7 3753& Yld ezdsehd afydsd}y seyd ,ystd afydsd}ymn}y! nf e`` nty}yefiafh idcy mnbcafdi a} =&<4 wdsmdfy&

]ntsmd? BnINY&

)7

)377

)977

):77

)<77

)5777

)5377

3 7

7 5

3 7

7 =

3 7

7 4

3 7

7 8

3 7

7 1

3 7

5 5

3 7

5 =

3 7

5 4

3 7

5 8

3 7

5 1

3 7

3 5

3 7

3 =

3 7

3 4

3 7

3 8

3 7

3 1

3 7

= 5

3 7

= =

B a ` ` a n f }

]yeyd Ja}me` Qdes

Cnfi} A}}tdi Idcy ]dszamd Weqbdfy}





Lahlxeq T}ds Jdd} yn @nme` Hnzdsfbdfy} cq Ja}me` Qdes,In``es} af ylnt}efi}!

Yld }yeyd ind} fny sdmdazd e`` nj yld sdzdftd hdfdseydi cq }yeyd lahlxeq t}ds ye|d} efi jdd}& Yld}yeyd mnf}yaytyanf Esyam`d AZ iasdmy} yld Idwesybdfy nj Sdzdftd yn ia}ysactyd wnsyanf} nj yld }yeydbnyns jtd` ye| bnyns zdlam`d }e`d} efi t}d ye|d} efi bnyns zdlam`d efi isazds `amdf}afh jdd} ynmayad} efi mntfyad}& Yld mlesy} cd`nx }lnx e }a| qdes la}ynsq nj ysef}wnsyeyanf sdzdftd }lesafh xayl`nme` dfyayad}&

Mayad}

Bnyns Jtd`Sdzdftd

Zdlam`d ]e`d}Ye|

Bnyns Zdlam`dJdd} Ynye`

3778 574<84 3<331 3=171 54<75=

377< 57:=:3 3=<54 5:8<= 59:1:7

3771 575:<: 51<4: 541:< 5=8457

3757 57355= 519:< 541=3 5=845=

3755 57=7:4 35<4= 5:588 595714

3753 577119 3=544 5:95< 5974:8

Mntfyad}

Bnyns Jtd`Sdzdftd

Zdlam`d ]e`d}Ye|


3778 <=7=: 5<<51 541=1 558819

377< <=95< 54<88 555<1 5579<93771 81847 5=3=< 57:94 57=:==

3757 <77<4 53181 57:35 57=:<4

3755 <7<45 59483 578<8 57:357

3753 8137: 549=8 57194 5744<<

Ynye`

Bnyns Jtd`Sdzdftd

Zdlam`d ]e`d}Ye|


3778 5<<155 9879< =1<9< 384<78

377< 5<18<7 =1:13 38183 3489993771 5<59=: ==719 3::5= 39559=

3757 5<351< =3998 3:44= 39551<

3755 5<=15: =:934 3:1:9 398=74

3753 5<7377 =<413 38=:= 39:544

]ntsmd? Wsdwesdi cq BnINY ce}di nf Ba}}ntsa Idwesybdfy nj Sdzdftd ieye&





]tbbesq nj Emyte` efi Wsnodmydi Mnf}ystmyanf Exesi} efiMnfysemyns Weqbdfy},In`ès} af ba`ànf}!

Yld hsewl cd`nx ia}wèq} yld sdèyanf}law cdyxddf mnf}ystmyanf exesi} efi mnfysemyns weqbdfy}&Jns yld we}y }dzdse` qdes} BnINY ezdsehdi effte` mnf}ystmyanf exesi} nj )5&3 ca`ànf& Bn}ywsnodmy} esd fny mnbw`dydi af yld qdes exesidi cty esd cta`y efi weai jns af }tc}dutdfy qdes}& Jnsd|ebw`d ewwsn|abeyd`q )377 ba`ànf nj wsnodmydi ja}me` qdes ,JQ! 375= mnfysemyns weqbdfy} a} jnswsnodmy} exesidi af JQ 375=& Yld sdbeafids a} jns wsnodmy} exesidi af wsans qdes}& Exesi} idmàfdiisebeyame``q af JQ 3755 cty mnfysemyns weqbdfy} sdbeafdi lahl e} yld wsans qdes wsnodmy} xdsdmnbw`dydi& Yld JQ 375= ctihdy }lnx} e }ahfajamefy idmàfd af mnfysemyns weqbdfy} cdmet}d exesi}af JQ 3755 efi JQ 3753 sditmdi }ahfajamefy`q& Cdqnfi JQ 375= mnf}ystmyanf exesi} efimnfysemyns weqbdfy} }lntì cd ecnty yld }ebd e} BnINY‑} ]yeydxaid Ysef}wnsyeyanf AbwsnzdbdfyWsnhseb ,]YAW! mnfyeaf} wsdinbafeyd`q Yekafh Mesd nj yld ]q}ydb wsnodmy} xlaml hdfdse``q weq ntyaf nfd qdes& Yld afjnsbeyanf a} ce}di nf yld èyd}y jafefmae` jnsdme}y yley xe} t}di yn idzd`nw yld

375="3758 ]YAW&

]ntsmd? BnINY

)7

)377

)977

):77

)<77

)5777

)5377

)5977

)5:77

3771 3757 3755 3753 375= 3759 3754 375: 3758

B a ` ` a n f }

Ja}me` Qdes

Mnf}ystmyanf Exesi} Mnfysemyns Weqbdfy}



Jafefmae` ]few}lny " Nmyncds 3753 5=


Ba}}ntsa‑} ]yeyd efi Jdidse` Jtd` Ye| Seyd} efi Jtd` Ye| La}ynsq

Yld èshd}y }ntsmd nj ysef}wnsyeyanf sdzdftd a} jsnb yld jdidse` hnzdsfbdfy ylsnthl e jtd` ye|& Yldèshd}y }ntsmd nj }yeyd ysef}wnsyeyanf sdzdftd a} yld jtd` ye|& Yld }yeyd bnyns jtd` ye| a} fny afid|di ynkddw wemd xayl afjèyanf& Fn seyd afmsde}d} lezd nmmtssdi nf yld }yeyd ns jdidse` `dzd` }afmd yld5117‑}&

Fnyd?5 Yld he}nàfd ye|d} esd e`}n `dzadi nf he}nln`&

]yeyd Jtd` Ye| La}ynsq? Yld jas}y }yeyd jtd` ye| seyd xe} 3 mdfy} wds he``nf d}yecà}ldi af 5139&

Jtd` ye| seyd afmsde}di yn = mdfy} wds he``nf af 5143&

Jtd` ye| seyd afmsde}di yn 4 mdfy} wds he``nf af 51:5&

Jtd` ye| seyd afmsde}di yn 8 mdfy} wds he``nf Etht}y 5= 5183&

Jtd` ye| seyd afmsde}di yn 55 mdfy} wds he``nf djjdmyazd Otfd 5 51<8 ,Wsnwn}ayanf E!&

Jtd` ye| seyd afmsde}di yn 5= mdfy} wds he``nf djjdmyazd Ewsa` 5 5113&

Jtd` ye| seyd afmsde}di yn 54 mdfy} wds he``nf djjdmyazd Ewsa` 5 5119&

Jtd` ye| seyd afmsde}di yn ay} mtssdfy seyd nj 58 mdfy} wds he``nf djjdmyazd Ewsa` 5 511:&

Jdidse` Jtd` Ye| La}ynsq? Yld jas}y jdidse` jtd` ye| seyd xe} 5 mdfy wds he``nf jns cnyl he}nàfd efi iad}d` d}yecà}ldi af 51=3&

Jtd` ye| seyd afmsde}di yn = mdfy} wds he``nf jns cnyl he}nàfd efi iad}d` af 514:&

Jtd` ye| seyd afmsde}di yn 9 mdfy} wds he``nf jns cnyl he}nàfd efi iad}d` af 5141&

Jtd` ye| seyd afmsde}di yn 1 mdfy} wds he``nf jns cnyl he}nàfd efi iad}d` af 51<=& Jtd` ye| seyd afmsde}di yn 54 mdfy} wds he``nf jns iad}d` af 51<9&

Jtd` ye| seyd afmsde}di yn 1&5 mdfy} wds he``nf jns he}nàfd efi 54&5 mdfy} wds he``nf jns iad}d` af 51<8&

Jtd` ye| seyd afmsde}di yn 59&5 mdfy} wds he``nf jns he}nàfd efi 37&5 mdfy} wds he``nf jns iad}d` af 5117&

Jtd` ye| seyd afmsde}di yn ay} mtssdfy seyd nj 5<&9 mdfy} wds he``nf jns he}nàfd efi 39&9 mdfy} wds he``nf jns iad}d` af

511= xayl j`tmyteyanf} af yld seyd nj yld ye| af 5114 511: efi 5118 xayl yld mtssdfy seyd djjdmyazd Nmyncds 5 5118&

]ntsmd? Wsdwesdi cq BnINY ce}di nf Jdidse Lahlxeq Eibafa}yseyanf ieye&

"

4

5754

37

34

=7

=4

97

94

]yeyd Jdidse`

Mdfy} wds he``nf

He}nàfd5 Iad}d`

58&7 58&7

5<&939&9

££

£ £





Mnbwesa}nf nj Ba}}ntsa‑} Mnfyahtnt} ]yeyd} Jtd` D|ma}d Ye| ]e`d}Ye| Seyd} efi ]yeyd Lahlxeq Ba`d}

Yld mlesy cd`nx }lnx} Ba}}ntsa le} nfd nj yld `nxd}y bnyns jtd` d|ma}d ye| efi }yeyd }e`d} ye|seyd} nj efq nj ay} }tssntfiafh }yeyd}& Ay e`}n }lnx} Ba}}ntsa le} yld èshd}y }yeyd beafyeafdilahlxeq }q}ydb ba`d} nj efq nj ay} }tssntfiafh }yeyd}&

Fnyd?He}nàfd efi iad}d` esd }lnxf af mdfy} wds he``nf jns fnf"bnyns messads dfyayad}& E`` }yeyd} à}ydi ecnzdt}d yld }ebd seyd jns he}nln` e} he}nàfd d|mdwy Anxe ,51 mdfy}!&

]ntsmd? Wsdwesdi cq BnINY ce}di nf yld Lahlxeq ]yeya}yam} 3757 wtcà}ldi cq yld Jdidse` LahlxeqEibafa}yseyanf& ]yeyd }e`d} ye| seyd} ce}di nf yld Jdidse` Ye| Eibafa}yseyanf ieye&





Ba}}ntsa Zdlam`d Sdha}yseyanf} efi @amdf}di Isazds}Ja}me` Qdes 3753

Zdlam`d Yqwd Ftbcds

We}}dfhds Mes} =4733=5

Ystmk}5 54733=9

Sdmsdeyanfe` Zdlam`d} 5<454

Ct}d} 5813=

Bnynsmqm`d}.Ysamqm`d} 54=7:9

Ynye` 451=1:8

Ftbcds nj `amdf}di isazds} af Ba}}ntsa

Be`d 3=:133<

Jdbe`d 3=<<=<:

Ynye` 9848:59

Fnyd?5 Afm`tid} 49353 ystmk} sdha}ydsdi yn ysezd` af nylds }yeyd} xayl jdd} wsnseydi nf ba`dehd&

]ntsmd? Wsdwesdi cq BnINY ce}di nf Ba}}ntsa Idwesybdfy nj Sdzdftd ieye&



Jafefmae` ]few}lny " Nmyncds 3753 5:


Fdy Bnyns Jtd` He``nf} Ye|di,He``nf} af ba`ànf}!

Ja}me` Qdes He}nàfd5 Iad}d` Ynye`Wdsmdfymlefhd

51<1 3:58 4<1 =37: 3&<78

5117 3:33 :59 =3=: 7&131

5115 3:== 413 =334 "7&=39

5113 3:81 :79 =3<= 5&8<5

511= 3:<: :5= =311 7&477

51193 38:: :18 =9:= 9&14=

5114 381: 871 =474 5&39<

511: 3<=8 883 =:71 3&1:<

5118 3<<8 8<3 =::1 5&:=5

511< 31=5 <73 =8== 5&884

5111= 313: <=4 =8:5 7&895

3777 =74: 15: =183 4&4<3

3775 3184 <:7 =<=4 "=&995

3773 =734 159 =1=1 3&87<

377= =7<= 13= 977: 5&873

3779 =59< 188 9534 3&11=

3774 =54< 5734 95<= 5&=14

377: =539 57=3 954: "7&:=4

3778 =571 57== 9593 "7&=98

377< =551 57:9 95<= 7&1<3

3771 =7:< 1=9 9773 "9&=5:

3757 =7<: 19: 97=3 7&847

3755 =7:: 1:8 97== 7&751

3753 =734 145 =18: "5&95=

Fnyd}?5 He}nàfd he``nf} afm`tid he}nln` he``nf}&3 Cdhaffafh Oeftesq 5 5119 yld Jdidse` hnzdsfbdfy bnzdi yld mn``dmyanf wnafy yn yld ydsbafe`& E``

ye| d|dbwy iad}d` lei yn cd iqdi&= Cdhaffafh Oeftesq 5 5111 yld ]yeyd bnzdi yld mn``dmyanf wnafy yn yld semk ,ydsbafe`!& Ja}me` qdes3777 xe} yld jas}y jt`` qdes nj mn``dmyanf} ey yld ydsbafe`&

]ntsmd? Wsdwesdi cq BnINY ce}di nf Ba}}ntsa Idwesybdfy nj Sdzdftd bnfyl nj ia}ysactyanf ieye&




Ysef}wnsyeyanf Jemy}Yld jn``nxafh ieye }lnx} yld wsnwnsyanfeyd }lesd cdyxddf BnINY mayad} efi mntfyad} nj yldylsdd beaf sdzdftd }ntsmd}? bnyns jtd` ye| bnyns zdlam d }e`d} efi t}d ye| efi yld bnynszdlam`d efi isazds‑} àmdf}afh jdd}& Yld Ba}}ntsa ]yeyd Lahlxeq Weysn` efi yld Idwesybdfy nj Sdzdftd sdmdazd ewwsnwsaeyanf} jsnb yld}d sdzdftd} e} xd``&

Ia}ysactyanf nj Lahlxeq T}ds Jdd} Ja}me` Qdes 3753

Jtd` Ye|d} Seyd}?

]yeyd? He} . He}nln` Wdsmdfy Iad}d` Wdsmdfy

BnINY"Snei} * Csaihd} 53&94£ 8=&3$ 53&94£ 8=&3$

Mayad}5 3&44£ 54&7$ 3&44£ 54&7$

Mntfyad}3 3&77£ 55&<$ 3&77£ 55&<$

Ynye` ]yeyd 58&77£ 58&77£

Jdidse`?

Tfidshsntfi ]ynsehd Yefk 7&57£ 7&:$ 7&57£ 7&9$

Ysef}ay Emmntfy 3&<:£ 54&4$ 3&<:£ 55&8$

Lahlxeq Emmntfy 54&99£ <=&1$ 35&99£ <8&1$

Ynye` Jdidse` 5<&97£ 39&97£

YNYE@ JTD@ YE\ SEYD =4&97£ 95&97£

]yeyd Bnyns Zdlam`d ]e`d} efi T}d Ye|d}? ]e`d} Wdsmdfy T}d Wdsmdfy

BnINY"Snei} * Csaihd} 3&1:7$ 87&5$ =&847$ <<&8$

BnINY"Nylds Ysef}wnsyeyanf Bnid} 7&797$ 7&1$ "

Mayad}5 7&=77$ 8&5$ 7&547$ =&4$

Mntfyad}3 7&377$ 9&8$ 7&577$ 3&9$

]mlnn` Ia}ysamy Yst}y Jtfi 7&477$ 55&<$ "

Idwesybdfy nj Mnf}dszeyanf 7&534$ =&7$ 7&534$ =&7$

Idwesybdfy nj Feytse` Sd}ntsmd} 7&577$ 3&9$ 7&577$ 3&9$

YNYE@ ]YEYD YE\ SEYD 9&334$ 9&334$

]yeyd Bnyns Zdlam`d * Isazds} @amdf}afh Jdd}?Jdd} wsans yn

5.5.<7Jdd Afmsde}d}

ejyds 5.5.<7

BnINY " Snei} * Csaihd} 577$ 84$

Mayad}5 " 54$

Mntfyad}3 " 57$

Fnyd}?5 Mayq }lesd a} ce}di nf wnwtèyanf&3 Mntfyq }lesd a} ce}di nf stse` e}}d}}di èfi ze`teyanf efi stse` snei ba`dehd&

]ntsmd? BnINY&



Jafefmae` ]few}lny " Nmyncds 3753 5<


Wnydfyae` Ysef}wnsyeyanf Sdzdftd Nwyanf}"Bnyns Jtd` Ye|

Qadì jsnb Afmsde}afh He} D|ma}d Ye| 5

5"Mdfy ="Mdfy 4"Mdfy]yeyd ,87$! )355858<1 ):=454=:8 )574<4<199

Mayq ,54$! 94=:<53 5=:579=: 33:<9741

Mntfyq ,54$! 94=:<53 5=:579=: 33:<9741

Ynye` )=739495= )178=:3=1 )5453387:3

Qadì Jsnb Afmsde}afh Iad}d` Jtd` D|ma}d Ye|5

5"Mdfy ="Mdfy 4"Mdfy

]yeyd ,87$! ):::734< )511<788= )===753<1

Mayq ,54$! 593851< 93<5419 85=4117

Mntfyq ,54$! 593851< 93<5419 85=4117

Ynye` )1459:49 )3<49=1:5 )9848=3:1

Qadì Jsnb Afmsde}afh E`` Bnyns Jtd` D|ma}d Ye|

5"Mdfy ="Mdfy 4"Mdfy

]yeyd ,87$! )38<=3798 )<=91:597 )5=15:73==

Mayq ,54$! 41:9757 58<137=7 31<37747

Mntfyq ,54$! 41:9757 58<137=7 31<37747

Ynye` )=18:77:8 )5513<7377 )51<<77===

Qadì Jsnb Abw`dbdfyafh ]e`d} Ye| Nf Bnyns Jtd` 3

5&7$ =&7$ 4&7$

]yeyd ,87$! )<3317913 )39:<8598: )9=4571:11Mayq ,54$! 58:==:88 431757=7 1=3=881=

Mntfyq ,54$! 58:==:88 431757=7 1=3=881=

Ynye` )558448<9: )=43:8=4=: ):354<43<4

Fnyd}?5 Wnydfyae` qadì} esd ce}di nf ja}me` qdes 3753 fdy iad}d` he``nf} ye|di nj 1459:4=1<efi fdy he}nàfd efi he}nln` he``nf} ye|di nj =7394953::&3 Wnydfyae` qadì} esd ce}di nf yld he}nàfd wsamd wds he``nf nj )=&38 efi yld iad}d` wsamdwds he``nf nj )=&47 e} sdwnsydi af yld Ot`q 37 3753 Ba}}ntsa Dfdshq Ct``dyaf& Qadì}d|m`tid jdidse` efi }yeyd bnyns jtd` d|ma}d ye| af yld me`mtèyanf&

]ntsmd? BnINY&





Wnydfyae` Ysef}wnsyeyanf Sdzdftd Nwyanf}"]e`d} efi T}d Ye|

Qadì Jsnb Afmsde}afh Bnyns Zdlam`d ]e`d} Ye|

7&57$ 7&34$ 7&84$ 5&77$]yeyd ,<8&4$! ):3:=155 )54:41881 )9:181==: ):3:=1554

Mayq ,8&4$! 4=:178 5=933:8 973:<77 4=:17:8

Mntfyq ,4$! =481=< <19<99 3:<94== =481=8<

Ynye` )854<94: )58<1:<17 )4=:17::1 )854<84:7

Qadì Jsnb Afmsde}afh Bnyns Zdlam`d T}d Ye|

7&57$ 7&34$ 7&84$ 5&77$

]yeyd ,84$! )5=71788 )=383:13 )1<5<78: )5=7178:<

Mayq ,54$! 3:5<54 :494=< 51:=:54 3:5<549

Mntfyq ,57$! 589499 9=:=41 5=71788 58949=:

Ynye` )58949=: )9=:=4<1 )5=7178:< )58949=4<

Qadì Jsnb Afmsde}afh Hdfdse` ]e`d} Ye| ,D|m`tid} Bnyns Zdlam`d ]e`d} * T}d Ye|!

7&57$ 7&34$ 7&84$ 5&77$

]yeyd ,577$! ):5=1==== )54=9<==== )9:7947777 ):5=1=====

Mayq ,7$! 7 7 7 7

Mntfyq ,7$! 7 7 7 7

Ynye` ):5=1==== )54=9<==== )9:7947777 ):5=1=====

Qadì Jsnb Afmsde}afh Hdfdse` ]e`d} Ye| ,Afm`tid} Bnyns Zdlam`d ]e`d} * T}d Ye|!

7&57$ 7&34$ 7&84$ 5&77$

]yeyd ):<1::=35 )583954<79 )458398953 ):<1::=35:Mayq 81<833 511:<74 4117954 81<8335

Mntfyq 4=39<3 5==537= =11=:57 4=39<59

Ynye` )87318434 )58489=<53 )4383=59=8 )873184345

]ntsmd? Wsdwesdi cq BnINY ce}di nf ja}me` qdes 3753 sdmdawy}&





Wnydfyae` Ysef}wnsyeyanf Sdzdftd Nwyanf}"Bnyns Zdlam`d efiIsazds @amdf}afh Jdd} efi E`ydsfeyazd Jtd` Idme` Jdd}

Qadì Jsnb Afmsde}afh E`` We}}dfhds Mes Jdd})4&77 )57&77 )34&77 )=7&77

]yeyd ,84$! )5=5===:: )3:3::8== ):4:::<=5 )8<<7751<

Mayq ,54$! 3:3::8= 434==98 5=5===:: 548:7797

Mntfyq ,57$! 584555: =4733=5 <84448< 5747::1=

Ynye` )58455544 )=4733=55 )<8444884 )5747::1=5

Qadì Jsnb Afmsde}afh E`` Ystmk * Ct} Jdd}

)4&77 )57&77 )34&77 )=7&77

]yeyd ,84$! )48774<1 )5597558< )3<473199 )=937=4==

Mayq ,54$! 559755< 33<73=: 48774<1 :<97878

Mntfyq ,57$! 8:7781 5437548 =<77=1= 94:7985Ynye` )8:778<: )54375485 )=<77=13: )94:79855

Qadì Jsnb Afmsde}afh Isazds @amdf}afh Jdd}

)4&77 )57&77 )34&77 )=7&77

]yeyd ,84$! )33559=5 )9933<:= )5574854: )5=3:<4<<

Mayq ,54$! 9933<: <<948= 33559=5 3:4=85<

Mntfyq ,57$! 319<4< 4<1854 59893<< 58:1594

Ynye` )319<484 )4<18545 )59893<84 )58:15945

Qadì Jsnb Afmsde}afh E`ydsfeyazd Jtd` Idme` Jdd}

57&77$ 37&77$ =7&77$ 97&77$]yeyd ,84$! )<584 )5:=47 )39434 )=3877

Mayq ,54$! 5:=4 =387 9174 :497

Mntfyq ,57$! 5717 35<7 =387 9=:7

Ynye` )57177 )35<77 )=3877 )9=:77

]ntsmd? Wsdwesdi cq BnINY ce}di nf Ba}}ntsa Idwesybdfy nj Sdzdftd ja}me` qdes 3753 we}}dfhdssdha}yseyanf efi ystmk efi ct} sdha}yseyanf} efi 3755 isazds àmdf}d sdfdxe` afjnsbeyanf& E`ydsfeyazdjtd` idme` jdd ieye a} ce}di nf ja}me` qdes 3753 sdzdftd sdmdazdi&



Ba}}ntsa Idwesybdfynj Ysef}wnsyeyanfJafefmae` ]dszamd}48=&43:&3484

xxx bniny nsh

2012 financial snapshot

Documents