ì  Bringing  commuter  train  service  to  Central  Mexico  Regional  Business  Environment:  La4n  America  |  Team  Mexico  |  Summer  2013  

Team  Mexico  

Dayvisson  Da  Silva   Sean  Foley   Shinya  Ishihara  

Huiling  Liu   Sanjeev  Raghuvanshi     Greg  Venegas-­‐Estrada  

Agenda  

ì  Introduc4on  

ì  Industry  Analysis  

ì  Business  Proposal  

ì  Bombardier  Joint  Venture  

ì  Country  Stats  &  Poli4cal  Analysis  

ì  Economic  Analysis  

ì  Social  Impact  

ì  Summary  

ì  Industry  Analysis  By  Huiling  Liu  

Mexico:  Transportation  Industry  

ì  Current  ì  30%  popula4on:  Private  

Car  ì  70%  popula4on:  Public  

Transporta4on  

ì  Opportuni4es  ì  The  last  two  presidents  

allocated  funds  mainly  towards  roads  and  ports,  telecommunica4ons  

ì  No  compe44on  in  passenger  train  service.  

ì  Business  Proposal  By  Greg  Venegas-­‐Estrada  

Mexico  City    Metropolitan  Area  •  Includes  the  Federal  District,  and  

municipali4es  in  Mexico  State  and  Hidalgo.  

•  2010  Popula4on:  21.2  million  •  9  million  people  live  within  the  

Federal  District.  •  Majority  of  people  living  in  the  metro  

area  commute  to  the  Federal  District  or  within  Mexico  State.  

Source:  Censo  de  Población  y  Vivienda  2010  –  Estados  Unidos  Mexicanos  –  Resultados  Preliminares  

Current  transportation  options  outside  the  Federal  District  

TRE line A !Mexico!City!–!Pachuca!

Benefits  

•  Popula4on  within  5km  radius  :  5  million  

•  Daily  commu4ng  trips:  5.75  million  •  Distance:  110  kilometers.  •  Current  commute  4me:  

•  By  car:  2  ½-­‐3  hours  •  By  public  transporta4on:  3+  hours  

•  Future  commute  4me:  90  minutes  

TRE line B !Mexico!City!–!Teotihuacán!

Benefits  

•  Popula4on  within  5km  radius  :  4  million  

•  Distance:  65  kilometers.  •  Current  commute  4me:  

•  By  car:  1  ½-­‐2  hours  •  By  public  transporta4on:  2  ½  +  hours  

•  Future  commute  4me:  1  hour.  •  Poten4al  for  tourist  demand  

connec4ng  Mexico  City  to  Teo4huacán  archeological  site  and  pyramids.  

TRE line C !Mexico!City!–!Chalco!–!Puebla!

Benefits  

•  Link  from  Downtown  Mexico  City  to  Interna4onal  Airport  

•  Popula4on  within  5km  radius:  9  million  •  Distance  from  Buenavista  to  Chalco:  46  

kilometers.  •  Current  commute  4me  from  Chalco  to  Buenavista  

sta4on:  •  By  car:  1  ½  -­‐  2  hours  •  By  public  transporta4on:  3  hours  

•  Future  commute  4me:  1  hour.  

•  Distance  from  Buenavista  to  Puebla:  165  kms.  •  Travel  4me  from  Puebla  to  Mexico  City:    

•  By  car:  2  –  2½  hours  •  By  public  transporta4on:  3+  hours  

•  Future  commute  4me:  1  hour  45  minutes.  

Current  transportation  hubs  outside  Mexico  City  

•  Retail  space  available.  •  Introduce  Park-­‐n-­‐Rides  to  

Mexico.  •  Offer  connec4vity  to  Metro  

and  Bus  Rapid  Transit.  (Where  available).  

Station  Proposal  

•  Child  care  services.  •  Cyber  cafés.  •  Banks  •  Schools  •  Hotel  (where  feasible).  

Retail  

Partnership  

ì  Grupo  Mexico  owns  railway  rights.  

ì  Currently  focused  on  freight  train  service.  

ì  Many  railways  siing  idle,  abandoned.  

ì  Provides  more  efficient  use  of  exis4ng  assets.  

Source:  Grupo  Mexico  corporate  site  

.

VERACRUZPUEBLA

OAXACA

MORELOS

D.F.

EDO.MEXICO

HIDALGO

TLAXCALA

MAPA DE CAPACIDADES DE VIA EN TERRITORIO FERROSUR

La Soledad HC-15 /HA-25

19 de Marzo HA-5

Emp. El Rey H-41/HA-0

Gra

l. Za

rago

za A

B-40

Rosa

l AB-

38

El G

orrió

n AB

-31

Vale

ntín

AB-

26

Tete

pang

o AB

-22

Tlax

coap

an A

B-15

Emp.

Cen

tral A

B-9

Tula A-80/AB-0Tolteca A-77Cruz Azul A-71

Dorantes A-67El Salto A-63

Huehuetoca C.M.A-47/B-47(Límite territorial)

Temascalapa H-39Paula H-34

Xolox H-28

Teocalco

Lecheria A-21

Buenavista

Axochiapan VC-114.3(Límite territorial)

Valle de México

Apiza

co S

-139

/ SA

-0Tetlapayac S-104

Apan S-93copi S-84A nalco

C . Sah gú B 24d a n H -

Tlanalapa HB-15

Sta. Inés HB-11

San Agustín H-61 / HB-0

Tepa HC-0 /H-67

La Trinidad HC-5Xochihucán HC-9

Téllez HA-19

Relin

asH-

54

Tezo

ntep

ec

H-50

Las Colonias HC-18Cadena HC-19

Pachuca HC-26/AB-69

Emp.

Dtto

. AB-

65

Conc

epció

n AB

-63

Teca

mat

l AB-

55

Beni

to J

uáre

z AB-

42

La P

alm

a S-

62

Otu

mba

S-5

6

Om

etus

co S

-68

Los Reyes VK-27(Límite territorial)

Amecameca VK-63 / VL-0

San Sebastián VK-94

Cuautla VK-123/VC-160

Atlixco VC-39

Izúcar de Matamoros VC-77

Irolo S-78 / HB-28

Moyotzingo VB-75

San Martín VB-70

Mezquite SC-296Acultzingo SC-289

Vaquería SC-276Puente Colorado SC-267

San A. SoledadSC-250 / EA-40

Cañada EA-34

La Defensa EA-31Llano Grande EA-24Cabras EA-19Carmen EA-16Miahuatlan EA-11

Espe

ranz

a S-

245

/ EA-

51

Los

Reye

s S-

238

Jesús de Nazareno S-234/SC-234

Sta. Ma. Techicalco S-232San Pedro S-226

San Andrés S-221

San Juan Atenco S-217

Aljibes S-210

Rinconada S-201

Moctezuma S-189

San

Mar

cos

S-18

2Ch

iapa

VB-

167

Sesma VB-170Manantiales VB-175

Vicencio VB-179

Carmela VB-184

Oriental VB-189 (Límite territorial)

Tam

ariz

S-17

6

Huam

antla

S-1

65

Acoc

otla

S-1

53

Santa Cruz SA-11

Santa Ana SA-17

Teolocholco SA-26

Zacatelco SA-29

Panzacola SA-35

Grajales VB-163Jara VB-158

Ixtenco VB-153Citlaltepec VB-149

Los Pinales VB-146Acajete VB-139

Tepatlaxco VB-136Amozoc VB-128 / E-17

Tres Jagueyes E-29Cártago E-32

Tepeaca E-38Ajajalpan E-43

Buenaventura E-46San Simón E-49

Zoyapetlayoca E-51 Porrero Rubín E-53Rosendo Márquez E-55

Huixcolotla E-61Tecamachalco E-66

Alseseca E-70

Las Animas E-78Rancho Chico E-83

Tlacotepec E-88Tlacoyalco E-94

Libertad E-96Pazoltepec E-98

Temalacayuca E-102Tepanco E-105

Cuayucatepec E-113Carnero E-119

Tehuacán E-128

La Huerta E-142Sánchez E-149

Puebla VB-110 / SA-45

Muñoz S-129

Calderón S-116Cerrito S-114

Soltepec S-110

Altepexi E-160

San Sebastián E-167

Nopala E-174

-

La Patrona G-10Los Angeles G-13Cerro Blanco G-14

Cuichapa G-17

Xuchiles G-24Omelaca G-28

La Zafra G-30Pocitos G-33

Presidio G-35El Paraiso G-38Motzorongo G-42

Tezonapa G-48

Refu

gio

G-5

2Ra

ncho

Tab

las

G-5

4La

Est

rella

G-5

6

Acat

lán

G-6

1

La M

arga

rita

G-6

9Vi

cent

e G

-70

Cam

alot

e G

-71

El C

añav

eral

G-7

6

Las

Prie

tas

G-8

5

TIERRA BLANCA G-95 / GA-101

El Cien G-99Amapa G-104

La Granja G-110Las Yaguas G-113

Tres Valles G-134

Tuxt

epec

GF-

13G

ela

GF-

6

Papaloapan G-145

Las

Piña

s G

-152

B. J

uáre

z G

-159

Gua

daví

ctor

G-1

61

Obi

spo

G-1

67

Lom

a Bo

nita

G-1

73

Dobl

ader

o G

-189

Bana

no G

F-1Pdte. Juárez GF-20

Azue

ta G

-201

Mas

oco

G-2

09G

arza

Bla

nca

G-2

10

Isla

G-2

21

Angostura G-262

Coat

zaco

alco

s Z-

5 / Z

T-5

/ FA-

0

Amatlan G-6

Córdoba G-0 / S-318

VERACRUZ S-417 / V-470 / GA-0Santa Fe V-461

Espartal GA-14

El Tejar GA-20

Paso del Toro GA-25

Los Robles GA-33

Guayabo GA-42El Rodeo GA-46

Tlalixcoyan GA-51

Piedras Negras GA-56

Madereros GA-60

Cospalapam GA-68

Joachin GA-72

Moreno Sur GA-79Jicaro GA-83

Estanzuela GA-89

Fulgencio D. Vázquez GA-95

El L

aure

lal S

-413

Teje

ría S

-409

Sant

a Ri

ta S

-405

Mat

a Lo

ma

S-39

9M

.F. A

ltam

irano

S-3

94

Sole

dad

S-38

2

Cam

arón

S-3

61

Paso

de

Mac

ho S

-348

Peñu

ela

S-32

3

Fortí

n S-

310

/ SC-

336

Para

je N

uevo

S-3

27

Potre

ro S

-334 M

ata

de A

gua

S-37

3

Met

lac

S-30

7

Sum

ider

o S-

304

Mol

ino

S-29

8O

RIZA

BA S

-292

Río

Blan

co S

-287

Noga

les

S-28

5Sa

nta

Rosa

S-2

83

Encinar SC-311 / S-281

Tecamalucan SC-303

Venta Salada E-181

Aldama E-193

San Antonio E-196

Ignacio Mejía E-200

Mejía Viejo E-205

Los Cues E-217

Tecomavaca E-225

Quiotepec E-235

Los Obos E-245

La Venta E-251Cuicatlán E-253

San Pedrito E-256Tomellín E-258

Organal E-266

Almoloyas E-276

Venado E-284

Santa Catarina E-293

Anonas E-303

Parían E-309

Escondida E-315

Las Sedas E-323

Telixtlahuaca E-332Suchilquitongo E-339

Mixteca E-341Lachixolana E-342

Don Benito E-343Magdalena E-345

Etla E-349Mogotle E-354

Hacienda Blanca E-358OAXACA E-367

San Cristobal GB-48+500

Km. GB-1+500

Rodríguez Clara G-237

Jimba G-247

Los Tigres G-255

Juanita G-272Bellaco G-276

Campo Nuevo G-295

Azufrera Z-46Jáltipan Z-43

Chinameca Z-37 Guanomex ZA-8

Minatitlan ZA-12

Hibueras Z-30/ZA-0Guasuntlán Z-25

H.P.Sánchez Z-20

Berta

Z-1

0

Agustín Lira A.

Cangrejera

El Chapo

Cuichapa

Achotal G-286

Medias Aguas Z-97/G-300

Juile Z-86Miguel Alemán Z-83

Almagres Z-76

Correa Z-69

Ojapa Z-64Mina Mana Z-61

Texistepec Z-57

Adolfo Ruiz Cortines Z-103

Macaya Z-106

Adalapa

FERR

OCAR

RIL DE

L IST

MO DE

TEHU

ANTE

PEC

Las Tres Gardenias Z-110

Súchil Z-116

Jesús Carranza Z-126

Adriánbs *2011

GOLFO DE MEXICOSan LorenzoVB-0 / HB-37

Calpulalpan VB-9.4

Teot

ihua

cán

S-45

(Lím

ite te

rrito

rial S

-47.

616)

A QueretarioFXE

z

Lí ea Juáre

n

A QueretaroKCSM

a e

sFu

erd

er

vicio

La Unión VB-103

Xalostoc VK-2/S-15

Fuera de servicio

Guadalupe S-124

Tenango VK-54 San Rafael VL-12

Nuevo Carnero EA-5

Fuera de servicio

Límite Territorial E-150

Límite Territorial FA-18

Productora Nacional VC-142

Jaltocan H-19(Límite territorial

H-18+800)

Santa Clara VB-94

Xalapa

Atencingo VC-97

1+

VB-

1100

0

V10

+255

B-7

SA-42+650Límite

de Patio

Límitede Patio

S-292+220/SC-323.320

0S-

289+

50

0S-

320+

40

65

0 S

-31

+0 Límite

de Patio

60G-2+1

A-4 0G + 50

150

0 S

-4+

0

Límitede Patio

v-465+000

9+

G-

728

9

Límitede Patio

A-99 0 0G + 0

9+

5 G

-1

52

-4

00

G1

7+0

0 G

F-20

+00

Límitede Patio

Z- 2+809 0

28

G-

9+8

69

Límitede Patio

A6

0F

-+

00

8 Z

-5+

00

Límitede Patio

ZA1

+000

-2

ZA-

0+00

0

Límitede Patio

7S-

136+

00

0S-

141+

00

SA-2+000

Límitede PatioPantaco

Línea SB

Ecatepec S-22

Tepexpan S-33

Línea TSLínea SH

Cuatitlán C.M. A-29

Línea N

Línea C

Línea YB

Línea YH

Línea NA

MLínea

orelos

Línea B

Línea B

A TolucaKCSM Naucalpan N-11

Línea YL

Tultepec H-9

SIMBOLOGIAFERROSUR (FSRR)LINEA CORTA OAXACA (SCT)FERROVALLE (FVTM)KANSAS (KCSM)FERROMEX (FXE)FERROCARRIL DEL ISTMO (FIT)FERROCARRIL SUBURBANOOTRAS LINEASDIVISION ESTATALESTACION

Línea VK

Huehuetoca N.M. B-47

Fuera de servicio

Fuera de servicio

Línea V

Línea V

Línea V

.C

O

T

FF C DEL ISTM DET EHUAN EPEC

Tlalnepantla NA-9

Xoxtla VB-87

Tlaloc VB-57

Huitzilzingo VK-42

Tepetlixpa VK-73

Nepopualco VK-89

San Juan Texcalpa VK-105Atlatlahuacan VK-109

Km. VB-72+500

Km. VB-11+000

Fuera de servicio

Cuautitlán N.M. B-28

CerroJardín

Línea V

Fuera de servicio

Límitede Patio

E-119+000

E-11

4+50

0

Límitede Patio

E-13

0+00

0

E-12

6+00

0

EA-10+235

Límitede Patio

E-19+000VB-1

26+0

00

VB-127+900

CAPACIDAD 130 TON.

CAPACIDAD 120 TON.

CAPACIDAD 110 TON.

CAPACIDAD 100 TON.

Grupo  Mexico’s  Railway  Network  

Source:  Grupo  Mexico  corporate  site  

ì  Support  by  the  federal  government  

Source:  Financial  Times  

Future  passenger  train  service  in  Central  Mexico  

ì  Bombardier  Joint  Venture  By  Sanjeev  Raghuvanshi  

Bombardier  Joint  Venture  

ì  Bombardier  Transporta4on:  ì  German  Subsidiary  of  Bombardier  Inc.,  Canada    ì  Industry  leader  in  ground  transporta4on    ì  40  Years  of  worldwide  experience  in  railways    ì  Successfully  built  train  projects  in  the  U.S.  and  Mexico    

ì  Advantages:  ì  Shorter  implementa4on  4mes  ì  Cost  control  due  to  risk  minimiza4on  ì  Low  life-­‐cycle  costs  ì  Complete  project  financing  ì  Complete  pornolio  of  products,  services  and  latest  

innova4ons  Source:  Bombardier  corporate  site  

Source:  Bombardier  corporate  site  

What  Bombardier  can  offer  

ì  Already  an4cipa4ng  bidding  on  all  three  of  new  Mexican  passenger  rail  projects  (Government-­‐ini4ated  routes).    

ì  One  Stop  Global  Provider  

ì  Design,  Build,  Operate  and  Maintain  Projects  

ì  Electrical  and  Mechanical  Systems  Supplier  

ì  Fully  Comprehensive  Service  Provider  

ì  Credible  Systems  Integrator  

ì  Financing  

Source:  Bombardier  corporate  site  

Alternative  

ì  Rated  AA  by  S&P  

ì  EU-­‐Mexico  Free  Trade  Agreement  

ì  Can  provide  short  term  and  long  term  financing  (DB  Finance)  ì  Over  €15  billion  in  debt  issuance  

program    

ì  Also:  knowledge,  technology  and  logis4cs  

ì  Transport  5.6M/day    

ì  “Long  Distance  Business  Unit”-­‐  Cross  Border  Rail  Services  ì  Ex:  “DB  Schenker”  employees  and  

services:  Embraer  (Brazil)  

Source:  Deutsche  Bahn  AG  company  site  

International  Interest  

ì  Investors  and  developers  have  already  begun  eyeing  Pena  Nieto's  plan  to  oversee  a  passenger  rail  renaissance  in  Mexico.  

ì  Markus  Mildner,  execu4ve  vice  president  of  Siemens  Mexico  ,  has  said  the  German  industrial  conglomerate,  which  also  manufactures  trains,  is  interested  in  bidding.  

ì  He  calls  this  project  "viable."  

Source:  Financial  Times  

ì  Country  Stats  &  Political  Analysis  By  Shinya  Ishihara  

Mexico:  Facts  

ì  Popula4on:    115  million  

ì  GDP:  USD$1,177.1  billion  

ì  GDP/Capita:  USD$10,238  

ì  GDP  growth:  3.7%  (Forecast  avg.  2012-­‐2017)  

ì  Capital  City:  Mexico  City  

Source:  Economist  Intelligence  Unit  

Mexico:  Facts  

Mexico:  Political  Analysis  

ì  Packenham  Model  –    Enrique  Peña  Nieto  (2012-­‐2018)  ì  Poli4cal  Party  Systems:  

Consolidated  ì  Par4do  Revolucionario  

Ins4tucional  (PRI)  ì  PAN  (Right)  /  PRD  (Ley)  

ì  Poli4cal  Creden4als  of  President:  Good  

ì  Leadership  Skills  of  President:  Good  ì  Approval  ra4ng  is  high  

ì  Poli4cal  Consensus:  Moderate.  ì  PRD  opposes  market-­‐oriented  

policies  

ì  Economic  Analysis  By  Huiling  Liu  

Mexico:  Economic  Analysis  

ì  Hipskind  Model  ì  Flexibility  of  Exchange  Rate:  

Flexible  ì  Size  of  Current  Account  Deficit:    

ì  Small  (1.4%  of  GDP)  

ì  Size  of  Budget  Deficit:    ì  Small  (1.8%  of  GDP)  

ì  Amount  of  Foreign  Reserves:    ì  Large  (USD$170  billion)  

ì  Amount  of  Foreign  Debt:    ì  Small  (21%  of  GDP)  

Source:  Economist  Intelligence  Unit  

ì  Social  Impact  By  Dayvisson  Da  Silva  

Mexico  City’s  Chaotic  Transport  System  Social  Impact  

ì  Road  traffic  accidents  cause  24,000  deaths  per  year    

Source:  Publica4on:  BNA  -­‐  English  News  Provider:  Business  News  Americas    Date:  August  27  2012  

National  government  invests  just  11%  of  budget  in  public  transport.    -­‐  12bn  pesos  (US$910mn)  of  national  funds  were  spent  in  2011  on  highway  infrastructure,  public  spaces,  public  transport,  cycle  and  pedestrian  infrastructure.    -­‐  76%  of  that  funding  was  spent  on  improvements  to  roads,  thus  favoring  the  individual  car  owner,  rather  than  public  transport.  6  Budget  in  public  transport  

Highway  infrastructure,  public  spaces,  public  transport,  cycle  and  pedestrian  infrastructure  

     Roads  -­‐  favoring  the  individual  car  owner,  rather              than  public  transport  

NaFonal  Government  Investments    (2011)    

US$910  mil  

76%  

11%  

Source:  Publica4on:  BNA  -­‐  English  News  Provider:  Business  News  Americas    Date:  August  27  2012  

   

Money  &  Time  Saving  -­‐  Quality  of  Life  

Cars  over  public  transport  leads  to  more  traffic  -­‐  It  costs  $  15.8  Billion  per  year  in  terms  of  lost  man  hours  

The  average  round-­‐trip  commute  to  work  in  Mexico  City  is  2  hours  and  30  minutes  

Source:  Ins4tute  for  Transporta4on  and  Development  Policy      

Environment  –  Pollution      

Cost  of  environmental  degrada4on  5%  of  GDP  in  2011  

Source:  Publica4on:  BNA  -­‐  English  News  Provider:  Business  News  Americas    Date:  August  27  2012  

ì  Summary  By  Greg  Venegas-­‐Estrada  

Summary  

ì  Corporate  Site  Selec4on:  Mexico  City.  

ì  Investment  azrac4veness:  ì  Posi4ve  poli4cal  and  economic  outlook.  ì  Government  involvement  and  support.  ì  Partnership  opportunity  with  key  players.  ì  No  compe44on  in  passenger  train  service.  ì  Azrac4ve  investment  with  a  posi4ve  social  impact.  ì  High  demand  for  public  transporta4on  use.  ì  Free  Trade  Agreements  advantages  –  Bombardier  

(NAFTA),  DB  Bahn  (EU-­‐Mexico  FTA).  

¡Gracias!  

Thank  you!    Obrigado!    ध"यवाद!   תודה לך!     ！谢谢你     شكرا! 

     Ви  благодариме!        ありがとうございました！  

Sources  

ì  Bombardier  company  site  ì  hzp://www.bombardier.com/en/transporta4on/

products-­‐services/transporta4on-­‐systems.html  

ì  Censo  de  Población  y  Vivienda  2010  –  Estados  Unidos  Mexicanos  resultados  preliminares  ì  hzp://www.censo2010.org.mx/doc/

cpv10p_pres.pdf  

ì  Deutsche  Bahn  AG  company  site  ì  hzp://www.deutschebahn.com/en/group/

business_units/dbbahn_long_distance/2200504/business__unit__db__long__distance.html  

ì  Economist  Intelligence  Unit  –  Mexico  2013  ì  hzp://country.eiu.com/Mexico  

ì  Encuesta  Origen-­‐Des4no  2007  ì  hzp://igecem.edomex.gob.mx/descargas/

estadis4ca/ENCUESTADEORIGEN/EOD2007.pdf  

ì  Ins4tute  for  Transporta4on  &  Development  Policy  ì  www.itdp.com  

ì  Lizbeth  Diaz,  Reuters.  “Mexico  sees  $300  billion  in  infrastructure  spending.”  Kingston  Whig  Standard.  16  July  2013,  12  n.  pag.  Print.  

ì  Merrill  Douglas,  “In  Mexico,  rail  is  on  a  roll”,  Jan  2012  ì  www.inboundlogis4cs.com  

ì  Mexico’s  Infrastructure  opportuni4es  2013-­‐208  ì  hzp://export.gov/mexico/

mexicoinfrastructureopportuni4es/index.asp  

ì  OECD  Economic  Survey  of  Mexico  2013  ì  hzp://www.oecd.org/eco/surveys/mexico-­‐2013.htm  

ì  “Top  ten  largest  ci4es  in  the  world”  Maps  of  the  World  25  March  2013,  :  Web,  29  July  2013.  ì  hzp://www.mapsofworld.com/world-­‐top-­‐ten/

world-­‐top-­‐ten-­‐largest-­‐ci4es-­‐map.html