1

２０１２年３月期（平成２４年３月期）

決算説明

三菱ケミカルホールディングス２０１２年 ５月１０日

2

目 次

＜２０１２年３月期　連結決算＞ ＜連結業績予想＞

・前期比較　連結損益計算書 ・・・ 4 ・業績予想　連結損益計算書 ・・・ 15

・前期比較　事業セグメント別売上高及び営業利益 ・・・ 5 ・業績予想　事業セグメント別売上高及び営業利益 ・・・ 16

・前期比較　事業セグメントの内訳別売上高及び営業利益 ・・・ 6 ・業績予想　上期下期営業利益推移 ・・・ 17

・前期比較　営業利益増減要因 ・・・ 8 ・業績予想　事業セグメントの内訳別売上高及び営業利益 ・・・ 18

・前期比較　特別損益 ・・・ 9 ・業績予想　営業利益増減要因 ・・・ 20

・財政状態　連結キャッシュ・フロー計算書 ・・・ 10 ・キャッシュ・フロー及び財務指標の目標 ・・・ 22

・財政状態　連結貸借対照表 ・・・ 11 ・設備投資・減価償却費・研究開発費・総資産・従業員数 ・・・ 23

・連結株主資本等変動計算書 ・・・ 12 ・設備投資の状況 ・・・ 24

・前期比較　連結包括利益計算書 ・・・ 13 ・配当の状況 ・・・ 25

＜参考資料＞

・連結範囲と海外売上高及び営業利益 ・・・ 27

・主要各社の状況 ・・・ 28

・震災影響まとめ（前期影響を含む） ・・・ 29

・連結財務指標の推移 ・・・ 30

・2012/3月期実績のセグメント組替調整 ・・・ 31

3

２０１２年３月期（平成２４年３月期）連結決算

4

連結損益計算書

対前期増減

受取配当金（+20） ｻｳﾃﾞｨ石油化学他営業外損益（+36） 受取保険金+32 他税金費用（△62） 平成23年税制改正影響△149 他

為替ﾚｰﾄ（\/$） 79.2 78.8 79.0 85.2 △ 6.2 77.9在外12月決算会社ＰＬ換算ﾚｰﾄ（\/$） 81.8 77.5 79.6 87.3 △ 7.7 79.4ナフサ単価(\/kl） 57,000 52,900 54,900 47,500 7,400 54,500

（億円） <参考>

　売上高 15,702 16,380 32,082 31,668 414 32,200

　営業利益 957 349 1,306 2,265 △ 959 1,350　金融収支 △ 41 △ 26 △ 67 △ 89 22 △ 70

　(内、受取配当金) (27) (43) (70) (50) (20) -

　持分法損益 85 64 149 151 △ 2 150

　営業外損益 △ 72 20 △ 52 △ 88 36 △ 110

　経常利益 929 407 1,336 2,239 △ 903 1,320　特別利益 70 166 236 67 169 180

　特別損失 △ 165 △ 132 △ 297 △ 610 313 △ 340

　税引前当期利益 834 441 1,275 1,696 △ 421 1,160

　税金費用 △ 262 △ 270 △ 532 △ 470 △ 62 △ 470少数株主損益調整前当期純利益 572 171 743 1,226 △ 483 690　少数株主損益 △ 197 △ 191 △ 388 △ 390 2 △ 390

　当期純損益 375 △ 20 355 836 △ 481 300

包括利益 604 38 642 867 △ 225　 親会社株主に係る包括利益 407 △ 154 253 516 △ 263　 少数株主に係る包括利益 197 192 389 351 38

2/3発表通期予想上期 下期

12/3月期通期

増減11/3月期

通期

5

＜事業セグメント別＞ 売上高及び営業利益

（億円） ＜参考＞

上期 下期

売上高 15,702 16,380 32,082 31,668 414 32,200

営業利益 957 349 1,306 2,265 △ 959 1,350

売上高 698 640 1,338 1,524 △ 186 1,350

営業利益 △ 12 △ 41 △ 53 10 △ 63 △ 50

売上高 3,385 3,228 6,613 6,575 38 6,700

営業利益 173 67 240 365 △ 125 230

売上高 2,467 2,558 5,025 5,050 △ 25 5,050

営業利益 397 367 764 851 △ 87 770

売上高 4,662 5,413 10,075 8,954 1,121 10,000

営業利益 194 △ 46 148 530 △ 382 200

売上高 3,520 3,452 6,972 7,312 △ 340 7,000

営業利益 233 21 254 550 △ 296 260

売上高 970 1,089 2,059 2,253 △ 194 2,100

営業利益 16 45 61 45 16 30

売上高 - - - - - -

営業利益 △ 44 △ 64 △ 108 △ 86 △ 22 △ 90

営業利益中の震災影響 △ 146 △ 30 △ 176 17 △ 193 △ 174震災影響を除く営業利益 1,103 379 1,482 2,248 △ 766 1,524

2/3発表通期予想

その他

ﾃﾞｻﾞｲﾝﾄﾞ・ﾏﾃﾘｱﾙｽﾞ

ヘルスケア

ケミカルズ

ポリマーズ

11/3月期通期

増減

ｴﾚｸﾄﾛﾆｸｽ・ｱﾌﾟﾘｹｰｼｮﾝｽﾞ

コーポレート

全社

12/3月期通期

6

＜事業セグメントの内訳別＞ 売上高及び営業利益

＊セグメント内訳の数値は、説明を目的とした概算値であります。

（億円） ＜参考＞

上期 下期

売上高 698 640 1,338 1,524 △ 186 1,350

営業利益 △ 12 △ 41 △ 53 10 △ 63 △ 50

売上高 2,350 2,240 4,590 4,480 110 4,600

営業利益 93 28 121 152 △ 31 115

売上高 1,035 988 2,023 2,095 △ 72 2,100

営業利益 80 39 119 213 △ 94 115

売上高 2,003 2,068 4,071 4,095 △ 24 4,050

営業利益 378 353 731 816 △ 85 720

売上高 464 490 954 955 △ 1 1,000

営業利益 19 14 33 35 △ 2 50

増減

機能成形

2/3発表通期予想

機能化学

医薬品

ｴﾚｸﾄﾛﾆｸｽ・ｱﾌﾟﾘｹｰｼｮﾝｽﾞ

12/3月期通期

11/3月期通期

マテリアルズ

デザインド・

診断検査・医薬原体

ヘルスケア

①

②

③

④

営業利益増減コメント（主要因）①ディスプレイ材料減販他 ②ポリエステルフィルム減販及び売値下落他 ③ＯＰＬフィルム減販、震災影響他④販管費増及び減収他

7

＜事業セグメントの内訳別＞ 売上高及び営業利益

＊セグメント内訳の数値は、説明を目的とした概算値であります。

（億円） ＜参考＞

上期 下期

売上高 3,293 4,077 7,370 6,560 810 7,300

営業利益 110 △ 97 13 313 △ 300 70

売上高 1,369 1,336 2,705 2,394 311 2,700

営業利益 84 51 135 217 △ 82 130

売上高 2,072 2,261 4,333 4,614 △ 281 4,400

営業利益 39 △ 42 △ 3 182 △ 185 0

売上高 1,448 1,191 2,639 2,698 △ 59 2,600

営業利益 194 63 257 368 △ 111 260

増減2/3発表通期予想

ＭＭＡ及びｱｸﾘﾙ樹脂

12/3月期通期

11/3月期通期

ケミカルズ

ポリマーズ

基礎化学品

炭素

ﾎﾟﾘｵﾚﾌｨﾝ/その他合成樹脂

＜参考＞

受払差 上期 下期12/3月期

通期11/3月期

通期増減

2/3発表通期予想

ケミカルズ（基礎化学品） 32 19 51 47 4 5

ケミカルズ（炭素） 17 △ 4 13 38 △ 25 13

ポリマーズ（Po/樹脂） 52 △ 8 44 56 △ 12 32

合計 101 7 108 141 △ 33 50

①

②

③

④

営業利益増減コメント（主要因）①PTAスプレッド縮小及びインドトラブル、国内石化震災影響及び市況下落他 ②コークス輸出スプレッド縮小他

③ポリオレフィン、フェノール・ポリカーボネートチェーン震災影響及びスプレッド縮小他 ④アクリル樹脂需要低迷他

8

（億円）

売買差 数量差 震災影響 固定費差他

全社 1,306 2,265 △ 959 △ 394 △ 308 △ 193 △ 64

ｴﾚｸﾄﾛﾆｸｽ・ｱﾌﾟﾘｹｰｼｮﾝｽﾞ △ 53 10 △ 63 △ 20 △ 32 △ 16 5

ﾃﾞｻﾞｲﾝﾄﾞ・ﾏﾃﾘｱﾙｽﾞ 240 365 △ 125 △ 46 △ 90 △ 11 22

ヘルスケア 764 851 △ 87 9 43 △ 65 △ 74

ケミカルズ 148 530 △ 382 △ 225 △ 116 △ 40 △ 1

ポリマーズ 254 550 △ 296 △ 112 △ 131 △ 59 6

その他 61 45 16 － 18 △ 2 0

コーポレート △ 108 △ 86 △ 22 － － 0 △ 22

増減12/3月期

通期11/3月期

通期

営業利益増減要因

9

特別損益

（億円）

特別損益 1 △ 61 △ 543 482

特別利益 69 236 67 169

債務免除益 - 57 - 57

投資有価証券売却益 9 33 20 13

災害損失引当金戻入益 31 31 - 31

固定資産売却益 7 27 12 15

受取保険金 - 12 - 12

その他 22 76 35 41

特別損失 △ 68 △ 297 △ 610 313

減損損失 △ 40 △ 102 △ 37 △ 65

固定資産整理損 △ 36 △ 60 △ 124 64

投資有価証券評価損 61 △ 39 △ 108 69

東日本大震災による損失 △ 15 △ 23 △ 225 202

その他 △ 38 △ 73 △ 116 43

増減11/3月期

通期12/3月期

通期４Ｑ

10

財政状態 連結キャッシュ・フロー計算書

（億円）

　営業活動によるＣＦ 2,180 2,889 2,180 2,889

　税前損益 1,275 1,696 1,275 1,696

　減価償却費 1,457 1,487 1,457 1,487

　のれん償却額 123 121 123 121

　営業債権債務 401 77 401 77

　棚卸資産 △ 335 △ 174 △ 335 △ 174

　その他 △ 741 △ 318 △ 741 △ 318

　投資活動によるＣＦ △ 634 △ 1,011 △ 1,209 △ 1,003

　設備投資 △ 1,160 △ 1,154 △ 1,160 △ 1,154

　投融資 他 526 143 △ 49 151

　ＦＣＦ 1,546 1,878 971 1,886

　財務活動によるＣＦ △ 1,641 △ 1,495

　有利子負債 △ 1,311 △ 1,264

　配当 他 △ 330 △ 231

△ 95 383

1,331 1,437

手元運用資金を除く実質財務諸表ベース

11/3月期通期

手元運用資金の影響（△8）除く

12/3月期通期

12/3月期通期

手元運用資金の影響（+575）除く

11/3月期通期

　現金及び現金同等物期末残高

　現金及び現金同等物の増減

11

財政状態 連結貸借対照表

（億円） （億円）

現預金 1,148 1,302 △ 154 有利子負債 11,641 13,046 △ 1,405

たな卸資産 5,161 4,851 310 営業債務 4,113 3,784 329

営業債権 5,934 5,972 △ 38 その他負債 4,536 4,970 △ 434

その他流動資産 1,535 1,842 △ 307 負債計 20,290 21,800 △ 1,510

流動資産計 13,778 13,967 △ 189 株主資本 8,316 8,088 228

固定資産 10,991 11,604 △ 613 その他の包括利益累計額 △ 608 △ 505 △ 103

のれん 1,418 1,548 △ 130 少数株主持分他 3,742 3,557 185

投融資等 5,553 5,821 △ 268 純資産計 11,450 11,140 310

固定資産計 17,962 18,973 △ 1,011

資産合計 31,740 32,940 △ 1,200 負債・純資産計 31,740 32,940 △ 1,200

増減12/3月末12/3月末 11/3月末 増減 11/3月末

12/3月末 11/3月末 増減

有利子負債(含割手) 11,645 13,046 △ 1,401Ｄ/Ｅレシオ 1.51 1.72 △ 0.21

ネット有利子負債※ 9,368 10,087 △ 719ネットＤ/Ｅレシオ 1.22 1.33 △ 0.11

自己資本 7,707 7,583 124自己資本比率 24.2% 23.0% 1.2%※ネット有利子負債（12/3月末）　=有利子負債(含割手)11,645億円-(現金・現金同等物1,331億円+手元運用資金残高946億円)

12

連結株主資本等変動計算書

（億円）

当期首残高 500 3,176 4,519 △108 8,088 52 △7 14 △524 △40 △505 7 3,551 11,140

連結会計年度中の変動額

　剰余金の配当 △148 △148 － △148

　当期純利益 355 355 － 355

　自己株式の取得 △1 △1 － △1

　自己株式の処分 0 0 1 － 1

　連結子会社による　非連結子会社の合併に　伴う増減

0 0 － 0

　持分法適用子会社による　非連結子会社の合併に　伴う増減

0 0 － 0

　連結範囲の変動 12 12 － 12

　持分法の適用範囲の　変動

8 8 － 8

　株主資本以外の項目の　連結会計年度中の　変動額　（純額）

△6 6 2 △96 △8 △103 △0 185 81

当期中の変動額合計 － 0 228 △0 228 △6 6 2 △96 △8 △103 △0 185 310

当期末残高 500 3,176 4,748 △108 8,316 46 △1 16 △620 △49 △608 7 3,736 11,450

株主資本合計

自己株式

利益剰余金

資本剰余金

資本金純資産合計

新株予約権

少数株主持分

繰延ヘッジ損益

土地再評価差額金

為替換算調整勘定

在外子会社の年金債務調整

額

その他包括利益

累計額合計

その他有価証券評価差額金

13

連結包括利益計算書

在外12月決算会社ＢＳ換算為替ﾚｰﾄ（\/$） 10/12E　 09/12E 81.5 92.111/12E　 10/12E 77.7 81.5

在外12月決算会社ＢＳ換算為替ﾚｰﾄ（\/€） 10/12E　 09/12E 107.9 132.011/12E　 10/12E 100.7 107.9

（億円）

355 836 △ 481

388 390 △ 2

743 1,226 △ 483

7 △ 65 7212 △ 10 22

△ 103 △ 250 147△ 8 △ 8 0△ 9 △ 26 17

△ 101 △ 359 258

642 867 △ 225

253 516 △ 263

389 351 38

12/3月期通期

11/3月期通期

増減

当期純利益

少数株主利益

少数株主損益調整前当期純利益

その他の包括利益：

　少数株主に係る包括利益

　持分法適用会社に対する持分相当額

その他の包括利益合計

包括利益

　親会社株主に係る包括利益

　その他有価証券評価差額金

　繰延ヘッジ損益

　為替換算調整勘定

　在外子会社の年金債務調整額

14

２０１３年３月期（平成２５年３月期）

通期業績予想

15

為替ﾚｰﾄ（\/$） 79.2 78.8 79.0 81.0 81.0 81.0 2.0在外12月決算会社PL換算ﾚｰﾄ（\/$） 81.8 77.5 79.6 81.6 81.0 81.3 1.7ナフサ単価(\/kl） 57,000 52,900 54,900 62,000 62,000 62,000 7,100

上期実績

下期実績

上期予想

下期予想

　売上高 15,702 16,380 32,082 16,530 17,970 34,500 2,418

　営業利益 957 349 1,306 520 1,080 1,600 294

　金融収支 △ 41 △ 26 △ 67 △ 50 △ 40 △ 90 △ 23

　(内、受取配当金) (27) (43) (70) (20) (30) (50) (△ 20)

　持分法損益 85 64 149 60 60 120 △ 29

　営業外損益 △ 72 20 △ 52 △ 80 △ 70 △ 150 △ 98

　経常利益 929 407 1,336 450 1,030 1,480 144

　特別利益 70 166 236 20 10 30 △ 206

　特別損失 △ 165 △ 132 △ 297 △ 100 △ 140 △ 240 57

　税引前利益 834 441 1,275 370 900 1,270 △ 5

　税金費用 △ 262 △ 270 △ 532 △ 140 △ 280 △ 420 112少数株主損益調整前当期純利益 572 171 743 230 620 850 107

　少数株主損益 △ 197 △ 191 △ 388 △ 120 △ 230 △ 350 38

　当期純損益 375 △ 20 355 110 390 500 145

13/3月期通期予想

12/3月期通期実績

通期増減

業績予想 連結損益計算書

16

（億円）

上期 下期 上期 下期

売上高 15,702 16,380 32,082 16,530 17,970 34,500 2,418

営業利益 957 349 1,306 520 1,080 1,600 294

売上高 698 640 1,338 650 800 1,450 112

営業利益 △ 12 △ 41 △ 53 △ 20 20 0 53

売上高 3,550 3,449 6,999 3,700 4,000 7,700 701

営業利益 172 59 231 120 210 330 99

売上高 2,467 2,558 5,025 2,530 2,770 5,300 275

営業利益 397 367 764 320 470 790 26

売上高 4,662 5,413 10,075 4,750 5,100 9,850 △ 225

営業利益 194 △ 46 148 70 220 290 142

売上高 3,355 3,231 6,586 3,900 4,200 8,100 1,514

営業利益 223 15 238 70 170 240 2

売上高 970 1,089 2,059 1,000 1,100 2,100 41

営業利益 16 45 61 10 30 40 △ 21

売上高 - - - - - - -

営業利益 △ 33 △ 50 △ 83 △ 50 △ 40 △ 90 △ 7

営業利益中の震災影響 △ 146 △ 30 △ 176 - - - -震災影響を除く営業利益 1,103 379 1,482 520 1,080 1,600 118

増減

ｴﾚｸﾄﾛﾆｸｽ・ｱﾌﾟﾘｹｰｼｮﾝｽﾞ

コーポレート

全社

12/3月期実績

その他

ﾃﾞｻﾞｲﾝﾄﾞ・ﾏﾃﾘｱﾙｽﾞ

ヘルスケア

ケミカルズ

ポリマーズ

13/3月期予想

業績予想 ＜事業セグメント別＞ 売上高及び営業利益

＊ 2013/3月期より、一部の連結子会社を「ポリマーズ」から「ﾃﾞｻﾞｲﾝﾄﾞ・ﾏﾃﾘｱﾙｽﾞ」へ、また基礎的試験研究費用の一部を研究の進捗に伴い

「コーポレート」から「ﾃﾞｻﾞｲﾝﾄﾞ・ﾏﾃﾘｱﾙｽﾞ」へ所属セグメントを変更いたします。

これに伴い、2013/3月期業績予想の比較情報としての2012/3月期実績を組替しております。

17

▲ 200

0

200

400

600

800

1,000

1,200

11/3月期上期 11/3月期下期 12/3月期上期 12/3月期下期 13/3月期上期 13/3月期下期

(億円)

613

230

ヘルスケア446

405

397

367

320

470

417

ｺｰﾎﾟﾚｰﾄ、その他△5素材 △31

390

140

130 160 機能商品 18 100

素材454

機能商品239

3 △17 △40△10

ｺｰﾎﾟﾚｰﾄ、その他△25

1,114 1,151 957 520 1,080349

業績予想 上期下期営業利益推移

13/3月期予想

＊ 機能商品分野はエレクトロニクス・アプリケーションズセグメント及びデザインド・マテリアルズセグメント、素材分野はケミカルズセグメント及びポリマーズセグメントで構成されております。

18

（億円）

上期 下期 上期 下期

売上高 698 640 1,338 650 800 1,450 112

営業利益 △ 12 △ 41 △ 53 △ 20 20 0 53

売上高 2,515 2,461 4,976 2,550 2,750 5,300 324

営業利益 92 20 112 50 95 145 33

売上高 1,035 988 2,023 1,150 1,250 2,400 377

営業利益 80 39 119 70 115 185 66

売上高 2,003 2,068 4,071 2,030 2,260 4,290 219

営業利益 378 353 731 300 445 745 14

売上高 464 490 954 500 510 1,010 56

営業利益 19 14 33 20 25 45 12

マテリアルズ

デザインド・

ヘルスケア 診断検査

・医薬原体

機能化学

増減

機能成形

医薬品

ｴﾚｸﾄﾛﾆｸｽ・ｱﾌﾟﾘｹｰｼｮﾝｽﾞ

12/3月期実績

13/3月期予想

業績予想 ＜事業セグメントの内訳別＞ 売上高及び営業利益

＊セグメント内訳の数値は、説明を目的とした概算値であります。

＊ 2013/3月期より、一部の連結子会社を「ポリマーズ（ﾎﾟﾘｵﾚﾌｨﾝ/その他合成樹脂）」から「ﾃﾞｻﾞｲﾝﾄﾞ・ﾏﾃﾘｱﾙｽﾞ（機能成形）」へ、また基礎的試験研究費用の一部を研究の進捗に伴い「コーポレート」から「ﾃﾞｻﾞｲﾝﾄﾞ・ﾏﾃﾘｱﾙｽﾞ（機能成形）」へ所属セグメントを変更いたします。これに伴い、2013/3月期業績予想の比較情報としての2012/3月期実績を組替しております。

19

（億円）

上期 下期 上期 下期

売上高 3,293 4,077 7,370 3,550 3,850 7,400 30

営業利益 110 △ 97 13 10 110 120 107

売上高 1,369 1,336 2,705 1,200 1,250 2,450 △ 255

営業利益 84 51 135 60 110 170 35

売上高 1,907 2,040 3,947 2,450 2,650 5,100 1,153

営業利益 29 △ 48 △ 19 10 60 70 89

売上高 1,448 1,191 2,639 1,450 1,550 3,000 361

営業利益 194 63 257 60 110 170 △ 87ＭＭＡ及びｱｸﾘﾙ樹脂

ケミカルズ

ポリマーズ

基礎化学品

炭素

ﾎﾟﾘｵﾚﾌｨﾝ/その他合成樹脂

増減12/3月期

実績13/3月期

予想

業績予想 ＜事業セグメントの内訳別＞ 売上高及び営業利益

＊セグメント内訳の数値は、説明を目的とした概算値であります。

受払差 上期 下期12/3月期

実績上期 下期

13/3月期予想

増減

ケミカルズ（基礎化学品） 32 19 51 3 7 10 △ 41

ケミカルズ（炭素） 17 △ 4 13 13 0 13 0

ポリマーズ（Po/樹脂） 52 △ 8 44 44 5 49 5

合計 101 7 108 60 12 72 △ 36

＊ 2013/3月期より、一部の連結子会社を「ポリマーズ（ﾎﾟﾘｵﾚﾌｨﾝ/その他合成樹脂）」から「ﾃﾞｻﾞｲﾝﾄﾞ・ﾏﾃﾘｱﾙｽﾞ（機能成形）」へ、また基礎的試験研究費用の一部を研究の進捗に伴い「コーポレート」から「ﾃﾞｻﾞｲﾝﾄﾞ・ﾏﾃﾘｱﾙｽﾞ（機能成形）」へ所属セグメントを変更いたします。これに伴い、2013/3月期業績予想の比較情報としての2012/3月期実績を組替しております。

20

176

1,306

1,600

22

40

230

270

160

240

800

1,000

1,200

1,400

1,600

1,800

12/3

月期

実績

PTA/

MM

A

市況

悪化

増産

・増販

、需要

増減

価格

是正

合理

化

その

他

13/3

月期

予想

△

△

△

（合理

化効

果除

く）

・震災影響の解消（△176→0）

・ＰＴＡ：インド2期稼働UPも

ｽﾌﾟﾚｯﾄﾞ悪化・MMA：12/3月期後半に需要大幅減退、2012年1月を

底に回復を見込む

・機能成形・Po/その他合成樹脂

・炭素・ｴﾚｸﾄﾛﾆｸｽ・ｱﾌﾟﾘｹｰｼｮﾝｽﾞ 他

・基礎化学品（PTAを除く）

・ｴﾚｸﾄﾛﾆｸｽ・ｱﾌﾟﾘｹｰｼｮﾝｽﾞ・炭素・機能化学 他

・Po/その他合成樹脂

・炭素 他

・医薬品・受払差 他

（億円）

・固定費削減・原単位向上

営業利益増減要因（通期比較）

21

349

520

1,080

3030 100

61

90

145

220

105

50

0

200

400

600

800

1,000

1,200

12/3

月期

下期

実績

PTA/

MM

A

医薬

品増

産・増

販、需

要増

減

合理

化他

13/3

月期

上期

予想

PTA/

MM

A

医薬

品増

産・増

販、需

要増

減

合理

化他

13/3

月期

下期

予想

営業利益増減要因（12/3月期下期vs13/3月期上期vs13/3月期下期）

△

＋171 ＋560

・PTA：市況悪化もｲﾝﾄﾞ2期稼働UP・MMA：2012年1月を底に事業環境

回復

・基礎化学品（PTAを除く）：ﾌｪﾉｰﾙ・ﾎﾟﾘｶｰﾎﾞﾈｰﾄ、ｱｸﾘﾙﾆﾄﾘﾙ等の

市況改善 他・ｴﾚｸﾄﾛﾆｸｽ・ｱﾌﾟﾘｹｰｼｮﾝｽﾞ、

機能化学、機能成形：FPD関連部材需要回復及び増販 他

・合理化・受払差・定修差

PTA、MMAともに

市況改善

・Po/その他合成樹脂：

ｽﾌﾟﾚｯﾄﾞ改善・ｴﾚｸﾄﾛﾆｸｽ・ｱﾌﾟﾘｹｰｼｮﾝｽﾞ、

機能化学、機能成形：FPD関連部材、電池材料、

炭素繊維等の需要回復及び増販 他

・RD費の上期集中

・新製品・ﾗﾝﾆﾝｸﾞﾛｲﾔﾙﾃｨ拡大・ﾚﾐｹｰﾄﾞの継続した伸張

価格

是正

・市況

改善

価格

是正

・市況

改善

（億円）

・震災影響の解消（△30→0）

・合理化・受払差・定修差

（合理

化効

果除

く）

（合理

化効

果除

く）

（震災

影響

除く）

22

（億円）

　営業活動によるＣＦ 2,280 2,180

　税前損益 1,270 1,275

　減価償却費 1,360 1,457

　のれん償却費 120 123

　運転資金増減 △ 240 66

　その他 △ 230 △ 741

　投資活動によるＣＦ △ 1,230 △ 1,209

　設備投資 △ 1,400 △ 1,160

　その他（投融資・資産売却等） 170 △ 49

　ＦＣＦ 1,050 971

ネット有利子負債 8,690 9,368 △ 678 億円

ネットＤ／Ｅレシオ 1.08 1.22 △ 0.14

自己資本 8,040 7,707 333 億円

ＥＢＩＴＤＡ※ 3,080 2,886 194 億円

当期純利益 500 355 145 億円

一株当り当期純利益 33円91銭 24円06銭

※ ＥＢＩＴＤＡ＝営業利益+減価償却費+のれん償却費

9円85銭　

12/3月期手元運用資金を

除く実質

増減

13/3月期手元運用資金を

除く実質

12/3月末実績

13/3月末目標

キャッシュ・フロー及び財務指標の目標

23

設備投資・減価償却費・研究開発費・総資産・従業員数

＊設備投資、減価償却費、研究開発費の組替2013/3月期より、一部の連結子会社を「ポリマーズ」から「ﾃﾞｻﾞｲﾝﾄﾞ・ﾏﾃﾘｱﾙｽﾞ」へ、また基礎的試験研究費用の一部を研究の進捗に伴い「コーポレート」から「ﾃﾞｻﾞｲﾝﾄﾞ・ﾏﾃﾘｱﾙｽﾞ」へ所属セグメントを変更いたします。これに伴い、2013/3月期業績予想の比較情報としての2012/3月期実績を組替しております。なお、総資産及び従業員数については組替しておりません。

（億円） （億円・人）

設備投資 減価償却費 研究開発費 総資産 従業員数

13/3月期予想

12/3月期実績

13/3月期予想

12/3月期実績

13/3月期予想

12/3月期実績

12/3月期実績

12/3月期実績

ｴﾚｸﾄﾛﾆｸｽ・ｱﾌﾟﾘｹｰｼｮﾝｽﾞ 70 62 70 79 90 98 1,234 3,245

ﾃﾞｻﾞｲﾝﾄﾞ・ﾏﾃﾘｱﾙｽﾞ 620 495 480 492 250 240 7,209 14,394

ヘルスケア 170 118 150 180 810 787 8,523 12,860

ケミカルズ 220 245 280 330 60 54 6,560 5,178

ポリマーズ 230 181 320 320 150 149 7,146 7,369

その他 40 46 40 38 10 5 2,958 9,988

コーポレート 50 14 20 18 60 52 △ 1,890 945

全社 1,400 1,161 1,360 1,457 1,430 1,385 31,740 53,979

24

設備投資の状況

会社 案件名完成年月

備考 会社 案件名完成予定

年月備考

三菱化学坂出事業所

ﾘﾁｳﾑｲｵﾝ二次電池用負極材製造設備（増設）

2011年5月 2,000ﾄﾝ/年日本合成化学熊本工場

ﾎﾟﾘﾋﾞﾆﾙｱﾙｺｰﾙﾌｨﾙﾑ製造設備（増設）

2012年第１四半期

1,500万㎡/年

青島雅能都化成社（中国）ﾘﾁｳﾑｲｵﾝ二次電池用負極材製造設備（新設）

2011年10月 4,000ﾄﾝ/年ｴﾑｼｰ・ｲｵﾆｯｸ・ｿﾘｭｰｼｮﾝｽﾞﾕｰｹｰ社（ｲｷﾞﾘｽ）

ﾘﾁｳﾑｲｵﾝ二次電池用電解液製造設備（新設）

2012年4月 10,000ﾄﾝ/年

三菱樹脂坂出工場

ｱﾙﾐﾅ繊維製造設備（増設） 2012年1月 400ﾄﾝ/年ｴﾑｼｰ・ｲｵﾆｯｸ・ｿﾘｭｰｼｮﾝｽﾞﾕｰｴｽ社（ｱﾒﾘｶ）

ﾘﾁｳﾑｲｵﾝ二次電池用電解液製造設備（新設）

2012年5月 10,000ﾄﾝ/年

三菱ﾚｲﾖﾝ大竹事業所

炭素繊維製造設備（新設） 2011年6月 2,700ﾄﾝ/年三菱樹脂坂出工場

ｱﾙﾐﾅ繊維製造設備（増設）

2012年5月2012年12月

800ﾄﾝ/年

三菱樹脂聚脂膜（蘇州）社（中国）

ﾎﾟﾘｴｽﾃﾙﾌｨﾙﾑ製造設備（新設）

2013年4月2015年4月

4万5千ﾄﾝ/年

田辺三菱製薬工場鹿島工場

製剤製造設備（新設） 2012年2月 －

ﾍﾞﾈｼｽ京都工場

製剤製造設備（新設） 2012年3月 －

三菱化学坂出事業所

ｺｰｸｽ炉ｶﾞｽ脱硫設備（新設）

2011年12月 －三菱化学インドネシア社（インドネシア） 受電設備（新設） 2012年末 －

三菱化学坂出事業所

ｺｰｸｽ炉集塵設備等（更新） 2011年4月 －

三菱化学黒崎事業所

動力設備（合理化） 2011年10月 －

三菱ﾚｲﾖﾝ大竹事業所

ｱｸﾘﾙ樹脂板製造設備（増強） 2011年6月 －ﾙｰｻｲﾄ・ｲﾝﾀｰﾅｼｮﾅﾙ社（ｱﾒﾘｶ）

MMAモノマー製造設備（設備改良）

2012年4月 －

ﾙｰｻｲﾄ・ｲﾝﾀｰﾅｼｮﾅﾙ社（ｱﾒﾘｶ）

ﾒﾀｸﾘﾙ酸製造設備（新設）

2012年第4四半期

2.3万ﾄﾝ/年

ｾｸﾞﾒﾝﾄ名称

－

12/3月期に完成した主要な設備 建設中の主要な設備

ﾃﾞｻﾞｲﾝﾄﾞ・ﾏﾃﾘｱﾙｽﾞ

ﾎﾟﾘﾏｰｽﾞ

－

－

ｹﾐｶﾙｽﾞ

－

ﾍﾙｽｹｱ

25

配当の状況

当社は、配当については連結業績に応じて行うことを基本としつつ、株主への利益還元、中長期的な安定配当、今後の事業展開に備えるための内部留保の充実等を総合的に勘案して決定することとしております。次期の連結業績予想を踏まえ、１株当り年間配当金を当期実績である年間１０円から２円増配し１２円とさせていただく予定です。

13/3月期（予想）

12/3月期 11/3月期 10/3月期 09/3月期

第２四半期末 ６円 ５円 ５円 ４円 ８円

期末 ６円 ５円 ５円 ４円 ４円

合計 １２円 １０円 １０円 ８円 １２円

配当金総額（億円） 第２四半期末 74 69 55 110

期末 74 74 55 55

合計 148 143 110 165

期末 33円91銭 24円06銭 58円72銭 9円32銭 △48円81銭

合計 35.4% 41.6% 17.0% 85.8% ―

１株当り配当金

1株当り当期純利益

配当性向（連結）

26

参考資料

27

連結範囲と海外売上高及び営業利益

（会社数）

連結範囲 12/3月期 11/3月期 10/3月期 09/3月期 08/3月期

合計 404 411 421 240 260

連結子会社 341 341 345 177 189

国内 130 127 129 95 106

海外 211 214 216 82 83

持分法適用会社 63 70 76 63 71

所在地別 （億円）

23,525 24,368 21,164 24,774 24,206

8,557 7,300 3,987 4,316 5,092

32,082 31,668 25,151 29,090 29,298

726 1,532 449 117 1,268

580 733 214 △ 35 △ 18

1,306 2,265 663 82 1,250

向先別11,844 10,876 6,372 6,681 7,954

36.9% 34.3% 25.3% 22.9% 27.1%

国内

国内

営業利益

海外売上高

海外

売上高

海外

28

※売上高は、各グループ間の内部取引調整であり、また営業利益は、主に三菱ケミカルＨＤののれん償却費と各グループ間の内部取引調整であります。

主要各社の状況

（億円）

三菱化学グループ 20,809 20,196 613 231 881 △ 650

田辺三菱製薬グループ 4,072 4,095 △ 23 690 766 △ 76

三菱樹脂グループ 3,790 3,820 △ 30 106 166 △ 60

三菱レイヨングループ 4,740 4,784 △ 44 303 410 △ 107

調整※ △ 1,329 △ 1,227 △ 102 △ 24 42 △ 66

三菱ケミカルＨＤグループ 32,082 31,668 414 1,306 2,265 △ 959

営業利益

増減

会社名12/3月期

通期11/3月期

通期増減

売上高

12/3月期

通期11/3月期

通期

29

震災影響まとめ（前期影響を含む）

Ａ Ｂ Ａ+Ｂ Ｃ Ａ+Ｂ+Ｃ

４Ｑ

営業損益 17 △ 14 △ 176 △ 159 - △ 159 ①

営業外収益 - - - - 31 31 ②

受取保険金（逸失利益） - - - - 31 31

特別利益 - 31 31 31 12 43 ③

災害損失引当金戻入益 - 31 31 31 - 31

受取保険金（物損） - - - - 12 12

特別損失（東日本大震災による損失） △ 225 △ 15 △ 69 △ 294 46 △ 248 ④

物損他 △ 225 △ 15 △ 69 △ 294 - △ 294

受取保険金（休止期間中の固定費） - - - - 46 46

①+②+③+④

△ 208 2 △ 214 △ 422 89 △ 333

※12/3月期の損益影響　△125

※上記の他持分会社の　　受取保険金+1あり

合計

震災影響２ヵ年合計

受取保険金

保険金を除く

震災影響12/3月期11/3月期

30

連結財務指標の推移

※ネットＤ／Ｅレシオ　　=（有利子負債(含割手) -(現金・現金同等物+手元運用資金残高)）／自己資本

純資産・自己資本・有利子負債の推移（億円）

11,14010,329

9,401

11,450

10,959

7,583

6,690

8,278

7,707

6,736

10,33811,645

8,231

14,541

13,046

0

2,000

4,000

6,000

8,000

10,000

12,000

14,000

16,000

2008/3 2009/03 2010/3 2011/3 2012/3

純資産

自己資本

有利子負債

連結財務指標の推移

20.0%

29.9% 24.4% 24.2%

23.0%

0.99

1.55

2.16

1.51

1.72

1.221.33

1.77

1.06

0.75

0.0%

5.0%

10.0%

15.0%

20.0%

25.0%

30.0%

35.0%

2008/3 2009/3 2010/3 2011/3 2012/3

0

0.5

1

1.5

2

2.5

自己資本比率

Ｄ／Ｅレシオ

ネットＤ／Ｅレシオ

31

（億円）Ａ Ｂ Ａ+Ｂ

上期 下期 上期 下期 上期 下期

売上高 3,385 3,228 6,613 165 221 386 3,550 3,449 6,999

営業利益 173 67 240 △ 1 △ 8 △ 9 172 59 231

売上高 2,350 2,240 4,590 165 221 386 2,515 2,461 4,976

営業利益 93 28 121 △ 1 △ 8 △ 9 92 20 112

売上高 3,520 3,452 6,972 △ 165 △ 221 △ 386 3,355 3,231 6,586

営業利益 233 21 254 △ 10 △ 6 △ 16 223 15 238

売上高 2,072 2,261 4,333 △ 165 △ 221 △ 386 1,907 2,040 3,947

営業利益 39 △ 42 △ 3 △ 10 △ 6 △ 16 29 △ 48 △ 19

売上高 - - - - - - - - -

営業利益 △ 44 △ 64 △ 108 11 14 25 △ 33 △ 50 △ 83

組替前12/3月期

実績

組替調整額

コーポレート

組替後12/3月期

実績

　うち、ﾎﾟﾘｵﾚﾌｨﾝ/　　　その他合成樹脂

うち、機能成形

ﾃﾞｻﾞｲﾝﾄﾞ・ﾏﾃﾘｱﾙｽﾞ

ポリマーズ

2012/3月期実績のセグメント組替調整

2013/3月期より、一部の連結子会社を「ポリマーズ」から「ﾃﾞｻﾞｲﾝﾄﾞ・ﾏﾃﾘｱﾙｽﾞ」へ、

また基礎的試験研究費用の一部を研究の進捗に伴い「コーポレート」から

「ﾃﾞｻﾞｲﾝﾄﾞ・ﾏﾃﾘｱﾙｽﾞ」へ所属セグメントを変更いたします。

これに伴い、2013/3月期業績予想の比較情報としての2012/3月期実績を

下表の通り組替しております。

＊セグメント内訳の数値は、説明を目的とした概算値であります。

32

本説明会および本資料における見通しは、現時点で入手可能な情報により当社が判断したものです。実際の業績は様々なリスク要因や不確実な要素により、業績予想と大きく異なる可能性があります。

当社グループは情報電子関連製品、樹脂加工品等、医薬品、炭素・無機製品、石化製品、非常に多岐に亘る事業を行っており、その業績は国内外の需要、為替、ナフサ・原油等の原燃料価格や調達数量、製品市況の動向、技術革新のスピード、薬価改定、製造物責任、訴訟、法規制等によって影響を受ける可能性があります。但し、業績に影響を及ぼす要素はこれらに限定されるものではありません。